Qu'est-ce qu'un plafond à vie
Un plafond à vie est le taux d'intérêt maximum maximum autorisé sur une hypothèque à taux variable (ARM). Le plafond s'applique à la durée de vie de l'hypothèque. Un plafond à vie, ou plafond à vie, indique à l'emprunteur le taux d'intérêt maximal qu'il pourrait payer pendant la durée du prêt.
Les plafonds à vie limitent les risques d'augmentation substantielle des taux d'intérêt pendant la durée de l'hypothèque. Les plafonds initiaux et périodiques limitent le montant auquel le taux d'intérêt d'un ARM peut augmenter à n'importe quelle date d'ajustement du taux d'intérêt.
Casquette à vie
La formulation de la valeur d'un plafond à vie correspond à l'augmentation en pourcentage par rapport au taux d'intérêt initial. Par exemple, si un ARM à période fixe a un taux d'intérêt fixe initial de 5% et un plafond à vie de 5%, le taux d'intérêt maximal autorisé est de 10%. Les plafonds à vie font partie de la structure de plafonnement des taux d'intérêt d'un ARM et peuvent prendre plusieurs formes. Les prêteurs ont la possibilité de personnaliser la limite de taux d'intérêt, les plafonds initiaux, périodiques et à vie.
Bien que le plafond à vie soit un nombre crucial à comprendre, ce n'est que l'un des chiffres qui détermine la structure d'une hypothèque à taux variable. Voici d'autres termes importants que l'emprunteur doit connaître:
- Un taux d'intérêt initial est un taux d'introduction sur un prêt à taux variable ou variable, généralement inférieur aux taux d'intérêt en vigueur qui reste constant pendant une période de six mois à 10 ans. Le plafond du taux d'ajustement initial est le montant maximal que le taux peut déplacer à la première date d'ajustement prévue. Un taux d'ajustement périodique est un ajustement maximum autorisé pendant un intervalle d'ajustement d'un prêt à taux variable. Le taux plancher est le taux convenu dans la fourchette inférieure de taux associée à un produit de prêt à taux variable. Un plafond de taux d'intérêt similaire à et parfois appelés plafonds à vie. Cependant, un plafond de taux d'intérêt est généralement exprimé en valeur absolue en pourcentage. Par exemple, les conditions contractuelles de l'hypothèque peuvent stipuler que le taux d'intérêt maximal ne peut jamais dépasser 15%.
Les termes d'un ARM sont tous indiqués dans la description de l'ARM. Par exemple, un ARM 5/1 nécessite un taux d'intérêt fixe pendant cinq ans suivi d'un taux d'intérêt variable qui se réinitialise tous les 12 mois. Dans ce produit hypothécaire, les emprunteurs peuvent souvent choisir entre une structure de plafonnement des taux d'intérêt 2-2-6 ou 5-2-5. Dans ces guillemets, le premier nombre fait référence au premier plafond d'augmentation, le deuxième nombre est un plafond d'augmentation incrémentielle périodique de 12 mois et le troisième nombre est un plafond à vie fixant le plafond de taux d'intérêt maximal.
La compréhension de ces termes et concepts signifie que l'emprunteur peut calculer le montant en dollars du paiement mensuel si l'ARM atteint le plafond à vie.
Utilisation du plafond à vie pour prendre des décisions
Parce qu'un prêt hypothécaire à taux variable suit une formule établie, les emprunteurs peuvent comprendre les implications de différentes durées pour le taux initial et les ajustements périodiques, ainsi que l'impact des variations de taux et des plafonds variables. La compréhension du plafond à vie aide un acheteur à connaître le montant du paiement mensuel maximal qui pourrait être requis. Connaître ce montant de paiement mensuel peut les aider à déterminer si ce type d'hypothèque leur convient. Si le plafond à vie met les paiements mensuels hors de portée de l'emprunteur, cette hypothèque particulière n'est pas le bon prêt à souscrire pour cet acheteur.
La compréhension du plafond à vie informe la stratégie que l'emprunteur utilise pour financer un achat immobilier. Étant donné que les taux d'intérêt de départ pour les ARM sont généralement inférieurs aux taux des prêts hypothécaires à taux fixe (FRM), ce qui incite les emprunteurs à choisir le ARM. Si le plafond à vie sur un ARM est supérieur à ce que l'emprunteur veut payer mensuellement, l'emprunteur peut décider de refinancer l'hypothèque avant l'échéance de la période d'augmentation initiale des taux. De cette façon, ils peuvent obtenir le taux initial le plus bas mais passer à une nouvelle hypothèque avant que les taux plus élevés ne s'appliquent.
