Qu'est-ce qu'une vente sans recours?
La vente sans recours fait référence à la vente d'un actif dans laquelle l'acheteur assume le risque qu'un actif soit défectueux. Il se réfère souvent à la vente de la dette impayée par un prêteur à un tiers qui peut ensuite tenter de tirer profit en recouvrant avec succès la dette restante.
Points clés à retenir
- Une vente sans recours est la vente d'un actif dans lequel l'acheteur assume le risque qu'un actif soit défectueux.Elle peut également être utilisée pour désigner la vente par un prêteur de créances irrécouvrables à un tiers avec une décote importante. différentes lois pour gérer les ventes immobilières avec recours.
Comprendre les ventes sans recours
Une vente sans recours est une transaction entre un acheteur et un vendeur où l'acheteur accepte une responsabilité résultant d'un défaut de l'actif vendu. Le terme est généralement utilisé pour décrire les termes d'un accord de prêt, mais il peut également faire référence à la vente d'un prêteur à une tierce partie, comme un agent de recouvrement. Le tiers achète la dette à un escompte significatif par rapport à la valeur nominale de la dette, et il peut profiter de la transaction s'il parvient à recouvrer la dette. En cas d'échec, le tiers ne peut pas tenter de récupérer auprès du prêteur vendeur. Selon l'IRS, l'impact fiscal de la dette varie selon qu'il s'agissait d'un recours ou d'un non-recours. L'emprunteur n'est pas personnellement responsable de la dette sans recours.
Ventes immobilières sans recours
Dans l'immobilier, le recours se réfère à la capacité d'un prêteur à demander le remboursement d'un emprunteur après la forclusion. Lorsqu'un emprunteur ne parvient pas à suivre les versements hypothécaires, le prêteur a le droit d'engager la forclusion en prenant le contrôle de la propriété. Souvent, le prêteur vendra ensuite la propriété pour récupérer le prêt, mais cette vente peut ne pas couvrir entièrement la dette en cours.
La différence entre le produit d'une vente de forclusion et l'encours de la dette est connue sous le nom de solde de déficit. Si le prêt a été clôturé dans un état sans recours, le prêteur n'est pas en mesure de poursuivre l'insuffisance de l'emprunteur. Dans un état de recours, le prêteur pourrait demander le remboursement final par la saisie de biens ou de liquidités auprès de l'emprunteur. Cette distinction fait peser un risque supplémentaire sur un prêteur dans une transaction sans recours.
Les lois sur les recours varient d'un État à l'autre, en particulier en ce qui concerne la mesure dans laquelle le détenteur de dette peut poursuivre le recouvrement auprès de l'emprunteur. Les États à recours unique, comme la Californie, permettent au titulaire de débourser de faire une tentative, généralement une forclusion ou un procès. D'autres États, comme la Floride, ont édicté des délais de prescription concernant les efforts de collecte. Ces règles sont conçues pour protéger l'emprunteur du harcèlement ou des actions de recouvrement agressives. Dans certains États sans recours, seuls les prêts en argent d'achat sont protégés. Les hypothèques refinancées ou les lignes de crédit sur valeur domiciliaire (HELOC) peuvent faire l'objet de recours.
Les prêts sans recours sont plus attrayants pour les emprunteurs, mais ils ont tendance à avoir des taux d'intérêt plus élevés pour compenser le risque assumé par le prêteur.
Exemple de vente sans recours
Priya achète une maison pour 200 000 $ dans un beau quartier et contracte un prêt sans recours de 160 000 $ auprès de sa banque locale. Mais elle perd son emploi après trois ans et est incapable de suivre les versements hypothécaires. Elle a par la suite remboursé son prêt peu de temps après. Entre-temps, les prix de l'immobilier dans le quartier se sont effondrés et sa maison ne vaut plus que 150 000 $. La banque de Priya saisit la maison, la vend pour 150 000 $ et est obligée d'absorber la perte de 10 000 $.
