Qu'est-ce qu'une hypothèque lisible
Un prêt hypothécaire réversible est un type de prêt hypothécaire qui permet à l'emprunteur d'ajouter une ligne de crédit au prêt, ce qui lui permet de réemprunter n'importe quelle partie du principe remboursé.
Fonctionnement de la marge de crédit
RÉPARTITION D'UN HYPOTHÈQUE LISIBLE
Les prêts hypothécaires réadaptables se composent d'un prêt hypothécaire résidentiel et d'une ligne de crédit regroupés. Lorsqu'un emprunteur effectue des versements hypothécaires, une partie du prêt principal est versée ainsi qu'une partie des intérêts sur le prêt. Dans le cadre d'une hypothèque réversible, les fonds disponibles pour l'emprunteur augmentent avec chaque paiement principal et ont tendance à être automatiquement ré-empruntés du même montant, généralement à un taux d'intérêt nettement plus élevé. Pour cette raison, la dette nette de l'emprunteur reste la même, ce qui rend ce type de prêt peu attrayant pour de nombreux investisseurs.
En vertu de la loi canadienne, les paiements d'intérêts sur les fonds réempruntés en vertu d'une hypothèque réadaptable peuvent être déductibles d'impôt tant que les fonds réempruntés sont utilisés à des fins d'investissement. Il s'agit d'un mécanisme crucial d'une stratégie fiscale canadienne connue sous le nom de Smith Maneuver, qui existe pour rendre les paiements d'intérêt hypothécaire au Canada déductibles d'impôt.
Alors que l'emprunteur est généralement libre de dépenser sa ligne de crédit comme il le souhaite, la stratégie de manœuvre de Smith a tendance à être la justification recommandée pour contracter une hypothèque réadaptable en premier lieu. En réinvestissant la ligne de crédit et en profitant des déductions fiscales canadiennes sur les intérêts, un emprunteur avisé peut profiter de ces investissements, tout en déduisant simultanément les intérêts lors du dépôt des impôts, augmentant ainsi le remboursement d'impôt potentiel pour cette année. Ce remboursement peut ensuite être utilisé pour rembourser le principe du prêt, ce qui peut accélérer le délai global de remboursement de l'hypothèque.
Bien sûr, parce que la ligne de crédit recouvre le principe, la dette nette du propriétaire ne diminue pas au fil du temps comme elle le ferait dans une hypothèque ordinaire. L'emprunteur qui contracte un prêt hypothécaire réversible devra généralement être un investisseur engagé et attentif afin de faire des investissements judicieux avec les fonds réempruntés et d'atténuer l'impact des taux d'intérêt plus élevés sur la ligne de crédit.
Exemple d'hypothèque lisible
Si, par exemple, un propriétaire devait contracter une hypothèque réversible de 250 000 $ avec un taux d'intérêt de 5% et une période d'amortissement de 25 ans, les versements hypothécaires mensuels pourraient s'élever à environ 1 460 $. De ce paiement, imaginez que 460 $ sont appliqués au principe du prêt, tandis que 1 000 $ sont appliqués aux intérêts. En vertu d'un prêt hypothécaire réversible, l'emprunteur peut réinvestir 460 $ par mois. À la fin d'une année, l'emprunteur dispose de 5 520 $ en fonds disponibles sur sa ligne de crédit.
Le propriétaire peut réinvestir ces 5 520 $, et même si le taux d'intérêt sur la marge de crédit augmente à 10%, ces intérêts sont déductibles d'impôt à la fin de l'année. Les fonds provenant de la déclaration de revenus peuvent ensuite être utilisés contre le principe du prêt, réduisant ainsi le principe global à un taux plus élevé.
