Qu'est-ce que la série 24?
La série 24 est un examen et une licence permettant à son titulaire de superviser et de gérer les activités de la succursale chez un courtier. Il est également connu sous le nom de General Securities Principal Qualification Examination et a été conçu pour tester les connaissances et les compétences des candidats visant à devenir des directeurs de titres de niveau d'entrée. Les activités de supervision autorisées après avoir réussi l'examen comprennent la conformité réglementaire concernant les activités de négociation et de tenue de marché, la souscription et la publicité.
L'examen de la série 24 est administré par la Financial Industry Regulatory Authority (FINRA) et couvre des sujets tels que les titres de sociétés, les fiducies de placement immobilier, le trading, les comptes clients et les directives réglementaires. Pour être admissible à une inscription principale, un candidat doit réussir l'examen de la série 24, l'examen des éléments essentiels de l'industrie des valeurs mobilières (SIE) et l'un des cinq examens de qualification de niveau représentatif suivants: séries 7, 57, 79, 82 ou 86/87. Les candidats peuvent également réussir les examens des séries 24 et 16 mais pas le SIE et se qualifier pour l'inscription du directeur de recherche.
Comprendre l'examen de la série 24
L'examen contient 150 questions notées et 10 questions qui ne sont pas notées, les questions non notées étant réparties au hasard tout au long de l'examen. Pour réussir, un candidat doit répondre correctement à au moins 105 questions sur les 150 questions notées. Cela équivaut à un score de 70%. L'administrateur de test fournit des calculatrices électroniques et des tableaux et marqueurs effaçables à sec. Aucune autre calculatrice, référence ou matériel d'étude n'est autorisé dans la salle d'examen.
Les candidats ont un temps maximum de trois heures et 45 minutes pour terminer l'examen. Une entreprise membre de la FINRA ou d'autres entreprises concernées peuvent inscrire un candidat à l'examen en remplissant un formulaire U4 et en payant les frais d'examen de 120 $.
Le contenu de la série 24 est regroupé en cinq fonctions principales qu'un directeur général des valeurs mobilières exerce régulièrement au travail pour un courtier. Ces fonctions comprennent:
- Supervision de l'enregistrement des activités de courtier et de gestion du personnel (neuf questions): cela comprend les exigences réglementaires et les exemptions, les différences entre les différentes inscriptions, l'embauche et l'enregistrement des personnes associées et le maintien des enregistrements.Supervision of General Broker-Dealer Activities (45 questions): cela comprend le développement, la mise en œuvre et la mise à jour des politiques de l'entreprise; procédures de contrôle écrites; et contrôles. Il comprend également la surveillance de la conduite des personnes associées; des mesures disciplinaires; surveillance de l'indemnisation; et développement, évaluation et livraison de produits et services. Supervision des activités liées à la clientèle commerciale et institutionnelle (32 questions): cela comprend la supervision de l'ouverture de nouveaux comptes et la maintenance des comptes existants, ainsi que le suivi des allocutions et autres communications publiques. En outre, il comprend l'examen des transactions, des recommandations et de l'activité du compte pour une divulgation appropriée. Supervision des activités de négociation et de tenue de marché (32 questions): Cela comprend la supervision de la saisie, de l'acheminement et de l'exécution des ordres, ainsi que la réservation appropriée. et le règlement des transactions et l'examen des exécutions pour en vérifier la conformité. Supervision de la banque d'investissement et de la recherche (32 questions): cela comprend l'élaboration et le maintien de politiques, de procédures et de contrôles liés aux activités et à la recherche des banques d'investissement. Il implique également l'examen et l'approbation des informations à fournir aux investisseurs, des livres de présentation et des supports marketing.
