Table des matières
- Comment trouver des actions volatiles
- Négocier les actions les plus volatiles
- The Bottom Line
La volatilité est la dispersion des rendements pour un titre ou un indice de marché donné. Elle est quantifiée par les traders à court terme comme la différence moyenne entre le plus haut et le plus bas quotidiens d'une action, divisée par le cours de l'action. Une action qui se déplace de 5 $ par jour avec un prix de l'action de 50 $ est plus volatile qu'une action qui se déplace de 5 $ par jour avec un prix de l'action de 150 $, car le pourcentage de mouvement est plus important avec le premier.
Négocier les actions les plus volatiles est un moyen efficace de négocier, car ces actions offrent théoriquement le potentiel de profit le plus élevé. Non sans leurs propres dangers, de nombreux commerçants recherchent ces actions, mais sont confrontés à deux questions principales: comment trouver les actions les plus volatiles et comment les négocier à l'aide d'indicateurs techniques.
Points clés à retenir
- Les traders recherchent souvent les actions les plus volatiles du marché afin de profiter de l'action des prix intra-journaliers et des stratégies de momentum à court terme.Plusieurs outils de filtrage en ligne peuvent vous aider à identifier et à restreindre la liste des actions volatiles que vous souhaitez négocier., bien que potentiellement rentable, est également risqué et peut entraîner des pertes plus importantes.
Comment trouver les actions les plus volatiles
Trouver les actions les plus volatiles n'est pas complexe et ne nécessite pas de recherche constante ou de sélection des actions. Au lieu de cela, exécutez un écran de stock pour les actions qui sont constamment volatiles. Le volume est également essentiel lors de la négociation d'actions volatiles, pour entrer et sortir facilement.
Stock Fetcher (StockFetcher.com) est un exemple de filtre que vous pouvez utiliser pour suivre les actions très volatiles. En appliquant des filtres personnalisables, Stock Fetcher sélectionnera les actions dont les mouvements moyens sont supérieurs à 5% par jour (entre l'ouverture et la fermeture) au cours des 100 derniers jours. Il filtre également les actions dont le prix se situe entre 10 $ et 100 $ et dont le volume quotidien moyen est supérieur à 4 millions au cours des 30 derniers jours. De plus, si vous n'êtes intéressé que par les actions, l'ajout d'un filtre comme «l'échange n'est pas Amex» permet d'éviter que les ETF à effet de levier n'apparaissent dans les résultats de recherche.
Une option plus intensive en recherche consiste à rechercher chaque jour des actions volatiles. Finviz.com (version gratuite) fournit les meilleurs gagnants, les meilleurs perdants et les actions les plus volatiles pour chaque jour de bourse. Utilisez l'outil de filtrage pour filtrer davantage les résultats pour la capitalisation boursière, les performances et le volume. Le fait de restreindre la recherche de cette manière fournit aux commerçants une liste de stocks correspondant à leurs spécifications exactes.
Nasdaq.com répertorie les plus grands gagnants et perdants du NASDAQ, NYSE et AMEX. Ce ne sont pas des résultats filtrés et ne reflètent que la volatilité de ce jour. Par conséquent, la liste fournit des actions potentielles qui pourraient continuer à être volatiles, mais les traders doivent parcourir les résultats manuellement et voir quelles actions ont des antécédents de volatilité et ont un volume suffisant pour justifier une négociation.
Négocier les actions les plus volatiles
Les actions volatiles sont sujettes à des mouvements brusques, ce qui nécessite de la patience dans l'attente des entrées mais une action rapide lorsque ces entrées apparaissent. Comme pour toute action, la négociation d'actions volatiles qui sont à la tendance fournit un biais directionnel, donnant au trader un avantage. Certains indicateurs peuvent être utilisés pour négocier des actions volatiles, mais le trader doit également surveiller l'action des prix - en surveillant si le prix fait des hauts ou des bas plus élevés par rapport aux vagues précédentes - pour déterminer quand les signaux d'indicateur sont pris et quand ils sont laissés seuls.. Voici deux indicateurs techniques que vous pouvez utiliser pour négocier des actions volatiles, ainsi que ce qu'il faut rechercher en ce qui concerne l'action des prix.
Chaînes Keltner
Les canaux Keltner placent une bande supérieure, moyenne et inférieure autour de l'action des prix sur un graphique boursier. L'indicateur est plus utile dans les marchés à tendance forte lorsque le prix fait des hauts et des bas plus élevés pour une tendance à la hausse, ou des hauts et des bas plus bas pour une tendance à la baisse.
Lors d'une forte tendance à la hausse, le prix "chevauchera" le canal supérieur de Keltner et les retraits atteindront souvent à peine la bande médiane et ne dépasseront pas la bande inférieure. La bande médiane est donc un point d'entrée potentiel. Un arrêt est placé à peu près entre la moitié et les deux tiers de la distance entre la bande médiane et la bande inférieure. Une sortie est placée juste au-dessus de la bande supérieure.
Appliquez le même concept aux tendances à la baisse. Le prix suit souvent la ligne de canal Keltner inférieure, et les retraits atteindront souvent la bande médiane mais ne dépasseront pas la ligne Keltner supérieure. La ligne médiane offre donc une zone d'entrée courte - un arrêt est placé juste à l'intérieur de la ligne Keltner supérieure et une cible est en dessous de la ligne Keltner inférieure.
Les canaux Keltner sont généralement créés à l'aide des 20 barres de prix précédentes, avec un multiplicateur de plage vraie moyenne à 2, 0. La récompense par rapport au risque est généralement de 1, 5 ou 2, 0 à 1, ce qui signifie que pour 1 $ de risque, le potentiel de profit est de 1, 50 $ à 2, 00 $.
Figure 1. Canaux Keltner (20, 2.0 ATR) appliqués au graphique de 2 minutes
Étant donné que les canaux Keltner évoluent au fur et à mesure que le cours évolue, la cible est placée au moment de l'échange et y est conservée.
L'avantage de cette stratégie est qu'une commande est en attente dans la bande du milieu. Il n'est pas nécessaire de chronométrer l'entrée, et une fois toutes les commandes passées, le trader n'a plus rien à faire sauf s'asseoir et attendre que l'arrêt ou la cible soit rempli. Alternativement, le commerce peut être géré activement. Pour une tendance très forte, l'objectif peut être ajusté pour capturer plus de profit. L'arrêt et le risque ne devraient être réduits que lorsque le commerce devient rentable; le risque n'est jamais augmenté au cours d'une transaction.
L'inconvénient de cette stratégie est qu'elle fonctionne bien sur les marchés tendanciels, mais dès que la tendance disparaîtra, les transactions perdantes commenceront car le prix est plus susceptible de basculer entre les canaux supérieurs et inférieurs.
Le filtrage des transactions en fonction de la force de la tendance est utile à cet égard. Par exemple, au cours d'une tendance haussière, si le prix n'a pas atteint un sommet plus élevé juste avant une longue entrée, évitez le commerce, car un recul plus profond est susceptible d'arrêter le commerce.
Figure 2. Canaux Keltner (20, 2.0 ATR) appliqués au graphique de 2 minutes
Oscillateur stochastique
L'oscillateur stochastique est un autre indicateur utile pour négocier les actions les plus volatiles. Cette stratégie utilise l'oscillateur stochastique sur les actions de gamme, ou les actions qui n'ont pas de tendance bien définie. Les actions volatiles s'installent souvent dans une fourchette avant de décider de la direction à suivre ensuite. Étant donné qu'un mouvement fort peut créer rapidement une position négative importante, il est prudent d'attendre une confirmation d'un renversement. L'oscillateur stochastique fournit cette confirmation.
Lorsque le prix manque de direction claire et se déplace principalement sur le côté, vendez près du haut de la plage une fois que le stochastique se déplace au-dessus de 80, puis retombe en dessous. Placez un arrêt juste au-dessus du sommet qui vient de se former avec une cible à 75% de la descente. Par exemple, si la fourchette est haute de 1 $, de bas en haut, placez un objectif de 0, 25 $ au-dessus du bas.
Prenez des positions longues près du bas de la fourchette lorsque le stochastique tombe en dessous de 20 puis se rallie au-dessus. Placez un stop en dessous du plus bas récent et ciblez 75% dans la fourchette. Si la fourchette est à 1 $, de haut à bas, la cible est placée 0, 25 $ en dessous du plus haut.
Les transactions sont effectuées dès que le prix franchit le niveau de déclenchement stochastique (80 ou 20). N'attendez pas que la barre de prix soit terminée; au moment où une barre de 1 minute, 2 minutes ou 5 minutes se termine, le prix pourrait aller trop loin vers l'objectif pour que le commerce en vaille la peine.
Ignorez les signaux contraires dans un métier; permettre à la cible ou à l'arrêt de se faire toucher. Une fois la cible atteinte, si le stock continue de se déplacer, un signal dans la direction opposée se développera peu de temps après. La figure 3 montre un échange court, suivi immédiatement d'un échange long, suivi d'un autre échange court.
L'oscillateur stochastique utilise des réglages standard de 12 périodes et le% K réglé à 3.
Figure 3. Stochastique appliquée au graphique à 2 minutes
Dans la figure 3, la fourchette est de 0, 16 $ en hauteur (16 $ moins 15, 84 $); 25% de 0, 16 $ est de 0, 04 $. Déduisez 0, 04 $ du haut de la fourchette à 16 $ pour obtenir un objectif pour les positions longues de 15, 96 $. Ajoutez 0, 04 $ au plus bas de la fourchette à 15, 84 $ pour obtenir un objectif de positions courtes de 15, 88 $. Pendant que la gamme est en vigueur, ce sont vos cibles pour les positions longues et courtes. De cette façon, la cible est plus susceptible d'être touchée même si le prix ne revient pas tout en haut ou en bas de la fourchette, respectivement long ou court.
Pour le premier échange court, juste après 13h30, le stochastique monte au-dessus de 80 puis descend en dessous. Cela signale un échange court. Vendez au prix actuel dès que l'indicateur passe en dessous de 80 d'en haut. Placez immédiatement un arrêt au-dessus du récent prix élevé qui vient de se former. Fixez votre objectif de sortie à 15, 88 $. Ne faites rien d'autre jusqu'à ce que l'arrêt ou la cible soit atteint. La cible est atteinte moins d'une heure plus tard, vous faisant sortir du commerce avec un profit. Le stochastique a depuis chuté en dessous de 20, donc dès qu'il remonte au-dessus de 20, entrez une position longue au prix actuel. Placez rapidement un stop sous le bas prix qui vient de se former et placez un objectif de sortie à 15, 96 $. Ce commerce dure environ 15 minutes avant d'atteindre l'objectif d'un commerce rentable. Une autre opération à court terme se développe immédiatement après l'opération précédente; entrez à découvert au prix actuel alors que le stochastique passe en dessous de 80, placez un arrêt au-dessus du récent prix élevé et placez un objectif de sortie à 15, 88 $. L'objectif est atteint moins de 30 minutes plus tard.
L'avantage de cette stratégie est qu'elle attend un retrait dans une zone avantageuse et que le prix commence à reculer dans notre direction commerciale lorsque nous entrons. Par conséquent, un arrêt relativement serré peut être utilisé, et le rapport récompense / risque sera généralement de 1, 5: 1 ou plus. Le principal inconvénient est les faux signaux. Les faux signaux se produisent lorsque l'indicateur sillonne la ligne 80 (pour les courts métrages) ou la ligne 20 (pour les longs), ce qui peut entraîner la perte de transactions avant que le mouvement rentable ne se développe.
Étant donné que le stochastique évolue plus lentement que le prix, l'indicateur peut également fournir un signal trop tard. Lorsque les signaux d'entrée se produisent, le prix peut déjà avoir considérablement évolué vers la cible, réduisant ainsi le potentiel de profit et rendant éventuellement le commerce inutile. À l'entrée, la récompense doit être au moins 1, 5 fois supérieure au risque, en fonction de la cible et de l'arrêt. (Pour plus d'informations, voir: Stochastique: un indicateur d'achat et de vente précis .)
The Bottom Line
Les actions volatiles sont attrayantes pour les traders en raison du potentiel de profit rapide. La tendance des actions volatiles offre souvent le plus grand potentiel de profit, car il existe un biais directionnel pour aider les commerçants à prendre des décisions. Les canaux Keltner sont utiles dans les tendances fortes car le prix ne revient souvent qu'à la bande médiane, fournissant une entrée. L'inconvénient est que, une fois la tendance terminée, des transactions perdantes se produiront. Surveiller l'action des prix et s'assurer que le prix atteint un plus haut et un plus bas avant d'entrer dans un commerce de tendance haussière (bas bas et haut bas pour le commerce de tendance baissière) aidera à atténuer ce défaut.
Les actions volatiles n'ont pas toujours tendance; ils fouettent souvent d'avant en arrière. Au cours d'une fourchette, lorsque le stochastique atteint un niveau extrême (80 ou 20) puis s'inverse dans l'autre sens, cela indique que la fourchette se poursuit et offre une opportunité de trading. Surveillez les canaux stochastiques et Keltner pour agir sur les opportunités de tendance ou de gamme. Cependant, aucun indicateur n'est parfait - par conséquent, surveillez toujours l'action des prix pour aider à déterminer quand le marché a tendance ou varie afin que le bon outil soit appliqué. (Pour une lecture supplémentaire, consultez: Comment profiter de la volatilité .)
