Qu'est-ce que Upside?
Upside fait référence à l'augmentation potentielle de la valeur, mesurée en termes monétaires ou en pourcentage, d'un investissement. Les analystes utilisent généralement l'analyse technique ou des techniques d'analyse fondamentale pour prédire le prix futur d'un investissement, en particulier le cours des actions. Une hausse plus élevée signifie que l'action a plus de valeur que ce qui se reflète actuellement dans le prix de l'action.
Comprendre Upside
Upside se réfère à l'appréciation prévue de la valeur d'un investissement et est l'opposé de la baisse. On peut soutenir que le concept de la hausse est le facteur de motivation pour un individu à investir. L'ampleur de la tendance haussière dépendra principalement du risque associé à cet investissement. L'axiome de risque élevé / récompense élevée du marché est vrai lorsqu'il s'agit de décider de s'engager ou de transmettre un investissement. En règle générale, les investisseurs ayant une tolérance élevée au risque choisiront des investissements à forte hausse, tandis que ceux qui sont peu enclins à prendre des risques opteront pour des investissements dont la hausse est limitée mais qui seront plus aptes à préserver leur valeur d'investissement initiale.
L'analyse fondamentale évalue le prix à la hausse d'une action en considérant la capacité de l'entreprise d'investissement à générer des ventes et des bénéfices, et à prendre des décisions efficaces concernant les actifs de l'entreprise. Les entreprises qui gèrent bien leurs coûts et augmentent leurs marges bénéficiaires ont un avantage plus élevé. Les entreprises peuvent augmenter leurs ventes en pénétrant de nouveaux marchés ou en ajoutant une gamme de produits. Les gestionnaires de fonds qui utilisent l'analyse fondamentale tiennent également compte de l'efficacité avec laquelle une entreprise utilise des actifs pour générer des ventes et des bénéfices.
L'analyse technique est une méthode qui prend en compte les tendances historiques du prix d'un titre et du volume de négociation d'un titre. Les analystes techniques estiment que les mouvements de prix sont des tendances, et ces gestionnaires utilisent des graphiques pour déterminer la hausse du prix d'une action. Une cassure, par exemple, se produit lorsqu'un cours des actions s'échange au-dessus d'une tendance récente des prix. Si une action se négocie entre 20 $ et 25 $ par action, par exemple, un mouvement de prix à 28 $ est une cassure, ce qui indique que le prix de l'action a une hausse supérieure à 28 $.
Points clés à retenir
- Upside fait référence à l'augmentation potentielle de la valeur, mesurée en termes monétaires ou en pourcentage, d'un investissement.Les analystes utilisent généralement soit l'analyse technique soit des techniques d'analyse fondamentale pour prédire le prix futur d'un investissement, en particulier le cours des actions. dépendent principalement du risque associé à cet investissement.
Pourquoi Upside Matters
Upside fait référence non seulement aux gains de valeur potentiels d'un investissement, mais est également un concept utilisé pour juger de la réussite d'un gestionnaire de portefeuille par rapport à un indice de référence. Pour de nombreux OPC, l'objectif d'investissement est de surperformer un indice de référence spécifique, tel que l'indice Standard & Poor's 500. Le ratio de capture à la hausse indique le montant à la hausse que le fonds commun de placement capture par rapport à l'indice de référence.
Upside joue également un rôle dans la vente à découvert. La vente à découvert fait référence à la vente d'actions qu'un investisseur ne possède pas. En cas de vente à découvert, le vendeur doit livrer les titres empruntés à l'acheteur avant une date de règlement. Finalement, le vendeur à découvert doit acheter les actions pour couvrir la position à découvert, et l'objectif du vendeur est de racheter des actions à un prix inférieur. Les vendeurs à découvert recherchent des actions qui ont atteint leur potentiel de hausse, ce qui signifie que le potentiel de baisse des actions augmente.
