La vente en ligne est au cœur des préoccupations des investisseurs et des consommateurs de détail cette semaine en raison du Prime Day d'Amazon.com, Inc. (AMZN). De nombreuses prévisions prévoient que l'événement de deux jours devrait générer plus de 5 milliards de dollars de ventes pour l'entreprise., nous allons examiner les graphiques de l'ensemble du secteur et essayer de déterminer comment les traders actifs se positionneront au cours des semaines ou des mois à venir.
Amplify Online Retail ETF (IBUY)
Les investisseurs qui s'intéressent à un segment de marché sont souvent attirés par un événement d'actualité tel que Prime Day. Cependant, ce qui est vraiment remarquable cette semaine du point de vue des investisseurs, c'est la preuve claire du niveau croissant de dépendance des consommateurs à l'achat de biens et de services en ligne. Ceux qui cherchent à s'exposer à cette tendance puissante voudront peut-être envisager des fonds négociés en bourse comme le Amplify Online Retail ETF (IBUY), qui a été conçu pour suivre l'indice EQM Online Retail, comprenant des sociétés qui obtiennent 70% ou plus de les revenus des ventes en ligne ou virtuelles.
Comme vous pouvez le voir sur le graphique ci-dessous, le fonds a récemment dépassé la résistance de sa moyenne mobile à 200 jours et teste désormais la résistance d'un motif de triangle symétrique. Les traders garderont un œil attentif sur la ligne de tendance en pointillés car une clôture au-dessus pourrait déclencher un flot d'ordres d'achat-stop et marquer le début d'un mouvement brusque plus haut.
Amazon.com, Inc. (AMZN)
Prime Day est une aubaine pour Amazon, car il contribue à cimenter la place de l'entreprise au sommet du monde de la vente en ligne. Comme vous pouvez le voir sur le graphique ci-dessous, le cours de l'action d'Amazon a dépassé sa moyenne mobile à 200 jours, et l'élan haussier a été suffisamment catalyseur pour déclencher un croisement entre deux moyennes mobiles à long terme.
Le croisement entre les moyennes mobiles de 50 jours et de 200 jours est appelé par les adeptes de l'analyse technique une croix dorée et est souvent utilisé pour marquer le début d'une tendance haussière majeure. La rupture plus récente au-delà du soutien d'une ligne de tendance influente sera probablement utilisée comme confirmation de la hausse, et peut-être que les événements de cette semaine ajouteront suffisamment de carburant à l'élan pour envoyer le prix à de nouveaux sommets.
eBay Inc. (EBAY)
EBay Inc. (EBAY), une autre société populaire dans le secteur de la vente au détail en ligne, a également vu son cours de l'action augmenter au-dessus de la moyenne mobile influente de 200 jours. Le mouvement à la hausse a également déclenché un croisement haussier entre les moyennes mobiles de 50 jours et de 200 jours en mars, mais le prix a tendance à évoluer latéralement pendant plusieurs mois plutôt qu'à un niveau plus élevé comme beaucoup s'y attendaient.
Alors que la période de consolidation n'était peut-être pas attendue, les taureaux ont récemment réussi à faire grimper le prix, et d'après le graphique, l'action eBay semble prête à augmenter considérablement. Du point de vue de la gestion des risques, les traders placeront probablement leurs ordres stop-loss sous l'une des lignes de tendance inférieures, ou les moyennes mobiles de 50 ou 200 jours, en fonction de la tolérance au risque.
Overstock.com, Inc. (OSTK)
Overstock.com, Inc. (OSTK) est un autre graphique de l'espace de vente au détail en ligne, qui est également le principal portefeuille du FNB IBUY qui pourrait valoir la peine d'être examiné de plus près. En regardant le graphique hebdomadaire ci-dessous, vous pouvez voir que le prix est bloqué dans un canal descendant défini depuis début 2018. La cassure des prix au-delà de la ligne de tendance sur un volume supérieur à la moyenne suggère que les taureaux contrôlent désormais le tendance à long terme.
The Bottom Line
La vente au détail physique et en ligne a toujours été lente pendant le marasme des mois d'été, mais Prime Day d'Amazon essaie de changer cette histoire. Sur la base des graphiques discutés ci-dessus, il semble que la stratégie puisse fonctionner et que cela pourrait maintenant être un bon moment pour les traders actifs d'acheter en fonction de ratios risque-récompense lucratifs.
