Table des matières
- 1. Day Trading
- 2. Position Trading
- 3. Swing Trading
- 4. Scalping
- Coûts inhérents au trading
- The Bottom Line
Le trading actif est l'acte d'acheter et de vendre des titres sur la base de mouvements à court terme pour profiter des mouvements de prix sur un graphique boursier à court terme. La mentalité associée à une stratégie de trading active diffère de la stratégie d'achat et de maintien à long terme que l'on trouve chez les investisseurs passifs ou indexés. Les traders actifs pensent que les mouvements à court terme et la capture de la tendance du marché sont les sources de profits.
Le trading actif est une stratégie populaire pour ceux qui tentent de battre la moyenne du marché.
Il existe différentes méthodes utilisées pour réaliser une stratégie de trading active, chacune avec des environnements de marché appropriés et les risques inhérents à la stratégie. Voici quatre des stratégies de trading actives les plus courantes et les coûts intégrés de chaque stratégie.
Points clés à retenir
- Le trading actif est une stratégie qui consiste à `` battre le marché '' en identifiant et en synchronisant les transactions rentables, souvent pour de courtes périodes de détention.Au sein du trading actif, plusieurs stratégies générales peuvent être utilisées: le day trading, le trading de position, le swing trading et le scalping sont quatre méthodologies de trading actif populaires.
1. Day Trading
Le day trading est peut-être le style de trading actif le plus connu. Il est souvent considéré comme un pseudonyme pour le trading actif lui-même. Le day trading, comme son nom l'indique, est la méthode d'achat et de vente de titres dans la même journée. Les positions sont fermées le jour même de leur prise et aucune position n'est détenue du jour au lendemain. Traditionnellement, le day trading est effectué par des commerçants professionnels, tels que des spécialistes ou des teneurs de marché. Cependant, le commerce électronique a ouvert cette pratique aux traders débutants.
2. Position Trading
Certains considèrent le trading de position comme une stratégie d'achat et de maintien et non comme un trading actif. Cependant, le trading de position, lorsqu'il est effectué par un trader avancé, peut être une forme de trading actif. Le trading de position utilise des graphiques à plus long terme - du quotidien au mensuel - en combinaison avec d'autres méthodes pour déterminer la tendance de l'orientation actuelle du marché. Ce type de commerce peut durer plusieurs jours à plusieurs semaines et parfois plus, selon la tendance.
Les traders de tendance recherchent des sommets supérieurs ou inférieurs successifs pour déterminer la tendance d'un titre. En sautant et en surfant sur la «vague», les traders de tendance visent à profiter à la fois de la hausse et de la baisse des mouvements du marché. Les traders de tendance cherchent à déterminer la direction du marché, mais ils n'essaient pas de prévoir des niveaux de prix. En règle générale, les traders de tendance sautent sur la tendance une fois qu'elle s'est établie, et lorsque la tendance se brise, ils quittent généralement la position. Cela signifie qu'en période de forte volatilité du marché, le trading tendanciel est plus difficile et ses positions sont généralement réduites.
3. Swing Trading
Lorsqu'une tendance se brise, les traders swing interviennent généralement dans le jeu. À la fin d'une tendance, il y a généralement une certaine volatilité des prix alors que la nouvelle tendance tente de s'établir. Les traders Swing achètent ou vendent au fur et à mesure que la volatilité des prix s'installe. Les trades swing sont généralement détenus pendant plus d'une journée mais pour une durée plus courte que les trades de tendance. Les traders swing créent souvent un ensemble de règles de trading basées sur une analyse technique ou fondamentale.
Ces règles ou algorithmes de négociation sont conçus pour identifier quand acheter et vendre un titre. Bien qu'un algorithme de swing trading ne doive pas être exact et prédire le pic ou la vallée d'un mouvement de prix, il a besoin d'un marché qui se déplace dans une direction ou une autre. Un marché lié à une fourchette ou latéral est un risque pour les traders swing.
4. Scalping
Le scalping est l'une des stratégies les plus rapides employées par les commerçants actifs. Il s'agit notamment d'exploiter les différents écarts de prix causés par les spreads bid-ask et les flux d'ordres. La stratégie fonctionne généralement en faisant l'écart ou en achetant au prix acheteur et en vendant au prix demandé pour recevoir la différence entre les deux niveaux de prix. Les scalpers tentent de conserver leur position pendant une courte période, diminuant ainsi le risque associé à la stratégie.
De plus, un scalper n'essaie pas d'exploiter de grands mouvements ou de déplacer des volumes élevés. Au contraire, ils essaient de profiter des petits mouvements qui se produisent fréquemment et de déplacer des volumes plus petits plus souvent. Étant donné que le niveau des bénéfices par transaction est faible, les scalpeurs recherchent des marchés plus liquides pour augmenter la fréquence de leurs transactions. Et contrairement aux traders swing, les scalpers aiment les marchés tranquilles qui ne sont pas sujets à des mouvements de prix soudains, de sorte qu'ils peuvent potentiellement faire de l'écart à plusieurs reprises sur les mêmes prix bid / ask.
Coûts inhérents aux stratégies de négociation
Il y a une raison pour laquelle les stratégies de trading actives n'étaient autrefois utilisées que par des traders professionnels. Non seulement le fait d'avoir une maison de courtage interne réduit les coûts associés au trading à haute fréquence, mais cela garantit également une meilleure exécution des transactions. Des commissions plus faibles et une meilleure exécution sont deux éléments qui améliorent le potentiel de profit des stratégies. Des achats importants de matériel et de logiciels sont généralement nécessaires pour réussir la mise en œuvre de ces stratégies. En plus des données de marché en temps réel, ces coûts rendent le trading actif quelque peu prohibitif pour le commerçant individuel, bien qu'il ne soit pas tout à fait irréalisable
C'est pourquoi les stratégies passives et indexées, qui adoptent une position d'achat et de conservation, offrent des frais et des frais de négociation moins élevés, ainsi que des événements imposables inférieurs en cas de vente d'une position rentable. Pourtant, les stratégies passives ne peuvent pas battre le marché car elles détiennent l'indice large du marché. Les commerçants actifs recherchent l'alpha, dans l'espoir que les bénéfices commerciaux dépasseront les coûts et permettront une stratégie à long terme réussie.
4 stratégies courantes de trading actif
The Bottom Line
Les commerçants actifs peuvent utiliser une ou plusieurs des stratégies susmentionnées. Cependant, avant de décider de s'engager dans ces stratégies, les risques et les coûts associés à chacune doivent être explorés et pris en compte.
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