Un gain de 47, 56% en 2018 pour les actions d'Align Technology, Inc. (ALGN) s'est probablement produit parallèlement à un solide soutien institutionnel. Les actions d'Align Technology ont très bien performé cette année, même après un très bon rendement en 2017 (+ 241, 84%), ce qui, à notre avis, soutient une nuance haussière pour l'action. En examinant comment les actions se sont négociées au cours de l'année écoulée, les gains de cours d'Align Technology ont coïncidé avec des augmentations de volume. Avec une activité comme celle-là, il n'est pas surprenant que le titre ait évolué à la hausse au cours de cette période.
Alors que le système Invisalign lissant les dents gagne en popularité, Align Technology devrait continuer à se développer en tant qu'entreprise pendant des années. Non seulement cela, l'un des principaux facteurs utilisés pour identifier des stocks solides à long terme est de simplement regarder l'offre et la demande - et le stock Align Technology a clairement été en demande. Parier sur des actions en croissance avec de grands fondamentaux et une activité institutionnelle croissante peut être une excellente recette pour les actionnaires à long terme.
De l'avis de Macro Analytics for Professionals (MAP), l'indicateur le plus puissant de la dynamique positive des prix est obtenu en mesurant l'accumulation institutionnelle potentielle. En 2018, l'action Align Technology a enregistré sept de ces signaux rares, le premier signal haussier ayant eu lieu le 17 janvier. Ceci s'ajoute aux 27 signaux institutionnels qu'Align Technology a lancés en 2017. Nous voulons voir une activité haussière dans les actions aux côtés de fondamentaux solides, car cela indique que la demande pour le stock devrait augmenter. (Pour plus d'informations, voir: 9 choix de valeurs pour des gains surdimensionnés: Goldman .)
Dans le graphique ci-dessous, les gains de cours d'Align Technology cette année s'accompagnent d'une accumulation croissante. Les actions se négocient à des sommets de 52 semaines:
Le processus de MAP se concentre sur l'identification des entreprises avec des fondamentaux sains accompagnés d'une activité institutionnelle hors normes et inhabituelle pour essayer de mesurer l'accumulation / distribution potentielle au niveau du stock unique. En étudiant ces points de données, nous pouvons émettre des hypothèses sur les institutions boursières qui trafiquent et marier ces informations avec des sociétés fondamentalement saines. Nous voulons les chances de notre côté lorsque nous recherchons des actions de la plus haute qualité.
Lorsque nous décidons du candidat le plus fort pour une croissance à long terme, nous considérons de nombreux domaines techniques importants pour le succès. En voici quelques-uns pour Align Technology:
- Surperformance depuis le début de l'année (YTD) par rapport au marché: + 45, 73% par rapport à SPDR S&P 500 ETF (SPY) Surperformance par rapport à YTD par rapport au secteur: + 47, 56% par rapport à Health Care Select Sector SPDR ETF (XLV) Signaux d'accumulation potentiels haussiers
En plus d'une grande image technique, il faut aussi regarder sous le capot pour voir si l'image fondamentale soutient un investissement à long terme. Comme vous pouvez le voir, Align Technology a de solides taux de croissance des bénéfices et des ventes:
- Taux de croissance des ventes sur un an: + 36, 44% Taux de croissance des ventes sur trois ans: + 25, 03% Taux de croissance des BPA sur un an: + 26%
Align Technology coche la case des solides techniques et fondamentaux tout en montrant récemment une dynamique institutionnelle haussière. Nous pensons que la récente bonne performance des cours des stocks d'instruments médicaux soutient le récit d'une position potentielle à long terme. Les actions d'Align Technology ont augmenté plus haut au cours de la dernière année, et avec de multiples signaux inhabituels d'activité institutionnelle, l'action pourrait se préparer à une hausse à la hausse. Tout cela indique une nouvelle action haussière à long terme pour l'action.
The Bottom Line
Align Technology représente une opportunité d'achat potentielle pour l'investisseur à long terme. Étant donné la récente percée vers de nouveaux sommets de 52 semaines, une solide croissance des bénéfices et plusieurs signaux d'accumulation institutionnelle haussiers récents, ce titre pourrait valoir une place dans un portefeuille de croissance. (Pour plus de lecture, consultez: Une liste de contrôle pour les investissements dans les technologies médicales .)
