Les rendements annuels moyens des investissements immobiliers à long terme varient selon la zone de concentration du secteur. Les rendements moyens sur 20 ans dans l'immobilier commercial surpassent légèrement l'indice S&P 500, s'établissant à environ 9, 5%. Les investissements immobiliers résidentiels et diversifiés font un peu mieux, avec une moyenne de 10, 6%. Les fiducies de placement immobilier (FPI) obtiennent les meilleurs résultats, avec un rendement annuel moyen de 11, 8%.
Indice S&P 500
Le rendement annuel moyen de l'indice S&P 500 au cours des 20 dernières années est d'environ 8, 6%. Quoi qu'il en soit, le secteur immobilier a surperformé l'ensemble du marché, même en tenant compte de l'effondrement drastique des prix des logements pendant la crise financière de 2008.
Le secteur immobilier est divisé en deux catégories principales: l'immobilier résidentiel et commercial. Dans l'une ou l'autre catégorie, les opportunités pour les investisseurs sont vastes et variées, telles que les terrains bruts, les maisons individuelles, les immeubles à appartements et les grands immeubles de bureaux commerciaux ou les complexes commerciaux. Les investisseurs peuvent choisir d'investir directement dans l'immobilier résidentiel ou commercial ou d'investir dans des actions ou des obligations de sociétés immobilières. Il existe également des fonds communs de placement et des fonds négociés en bourse (ETF) qui suivent le secteur immobilier.
Diversification
Les investisseurs peuvent facilement obtenir une diversification des investissements immobiliers en investissant dans l'un des instruments d'investissement immobilier les plus performants, les FPI. Les REITS sont des titres qui se négocient en bourse, tout comme les actions ordinaires. Les FPI peuvent être investies dans des immeubles, des sociétés immobilières ou de gestion immobilière, des hypothèques ou toute combinaison de ces éléments. Ils sont spécialement réglementés et offrent des avantages fiscaux et des avantages d'investissement, tels que des plans de réinvestissement des dividendes. Les FPI ont acquis la réputation d'offrir aux investisseurs des liquidités, une diversification et un bon rendement global des investissements.
Les investisseurs peuvent investir directement en achetant des actions de FPI ou y avoir accès par le biais de fonds communs de placement du secteur immobilier ou de FNB qui détiennent d'importants portefeuilles de FPI.
Conseiller Insight
Mark Struthers, CFA, CFP®
Sona Financial, LLC, Minneapolis, MN
Bien qu'il puisse certainement faire partie d'un portefeuille, le rendement de la propriété immobilière réelle peut ne pas être tout à fait ce que vous pensez. Avec votre résidence principale, dans la plupart des cas, vous aurez la chance de suivre le rythme de l'inflation, selon la recherche. Je voudrais faire une mise en garde. Nous sommes dans un environnement à bas taux depuis longtemps. L'immobilier paie souvent un dividende élevé. Si le rendement provenait d'un flux de trésorerie supérieur à la normale, si les taux devaient augmenter, la valeur pourrait chuter.
Investir dans des FPI est un excellent moyen d'obtenir une exposition à l'immobilier, sachez simplement ce que vous achetez. Les FPI de placement privé sont composées de frais et de conflits d'intérêts. Comprenez également ce que vous achetez avec des FPI cotées en bourse. Par exemple, possèdent-ils beaucoup de propriétés de centres commerciaux qui subissent un changement séculaire alors que de plus en plus de gens achètent en ligne.
