QU'EST-CE QUE LA LOI SUR LES INSTITUTIONS DE DÉPÔT DE 1982
Le Depository Institutions Act de 1982 est une loi adoptée par le Congrès américain en 1982 pour accroître la compétitivité des institutions d'épargne et de crédit.
Loi de 1982 sur la ventilation des institutions de dépôt
La loi de 1982 sur les institutions de dépôt visait à rendre les institutions d'épargne et de crédit plus compétitives. La loi contenait de nombreuses dispositions, mais la plus connue est une section qui permet aux institutions d'épargne d'offrir des comptes de dépôt du marché monétaire sans plafond de taux d'intérêt. En vertu de la loi, les économies, qui englobent les associations d'épargne et de crédit, les coopératives de crédit et les mutuelles d'épargne, rivalisent plus efficacement avec les fonds communs de placement du marché monétaire pour le capital.
La loi sur les institutions de dépôt a également relevé le plafond des investissements directs des épargne dans l'immobilier non résidentiel. La loi a permis aux économies d'avoir jusqu'à 20 à 40% de leurs actifs dans des biens immobiliers non résidentiels et de faire en sorte que les prêts à la consommation occupent 20 à 30% de leurs activités. Officiellement, la Loi sur les institutions de dépôt est parfois appelée Garn-St. Loi sur les institutions de dépôt Germain après les commanditaires de la loi, le député Fernand St. Germain et le sénateur Jake Garn.
Bien qu'elle ait été bien accueillie au moment de son adoption, les critiques affirment que la loi a provoqué ou exacerbé la crise de l'épargne et des prêts de la fin des années 80. Les critiques soutiennent qu'en augmentant le coût des fonds des épargne et en permettant une plus grande diversification dans leurs activités de prêt, les épargne ont été forcées et encouragées à acquérir plus d'actifs avec un plus grand risque dans des zones relativement inconnues. Beaucoup d'épargne étaient mal équipées pour gérer ces actifs, et une partie importante finit par se dégrader.
Loi de 1982 sur les institutions de dépôt et les institutions concernées
La loi elle-même est principalement connue pour déplacer les capacités des institutions d'épargne et le type d'activité que les sociétés d'épargne sont autorisées à exercer. Les sociétés d'épargne, ainsi que les banques commerciales, sont considérées comme des institutions de dépôt et sont essentiellement des associations d'épargne et de crédit spécialisées dans l'immobilier. Plusieurs facteurs distinguent les épargne des banques commerciales; l'un des plus importants est qu'ils peuvent emprunter de l'argent auprès du Federal Home Loan Bank System, ce qui leur permet de payer des intérêts plus élevés aux membres. Un autre est que, comme la plupart des sociétés, les banques commerciales sont à but lucratif et ont pour objectif d'augmenter les revenus, tandis que les épargne se spécialisent dans les prêts hypothécaires et les prêts immobiliers. Leur premier mandat est de servir les membres de l'épargne, et non le profit. Les épargnants ont tendance à conserver leur portefeuille de prêts plutôt qu'à titriser des prêts, de sorte que les membres avec des profils atypiques qui ne correspondent pas aux normes hypothécaires des agences peuvent avoir de meilleures chances d'obtenir un prêt par le biais d'une économie locale qu'une banque commerciale nationale.
