Les taxes créent une perte sèche, car elles empêchent les gens d'acheter un produit qui coûte plus cher après la taxation qu'il ne le serait avant l'application de la taxe. La perte sèche est la perte de quelque chose de bien économiquement qui se produit en raison de la taxe imposée. La taxe sur un produit seul n'est pas le seul contributeur à la perte sèche. Les gens sont moins susceptibles de désirer et de chercher du travail lorsque la taxe qui leur est imposée est supérieure à ce qui serait possible s'ils ne cherchaient pas de travail ou un travail mieux rémunéré. Ils doivent également modifier leurs habitudes de dépenses pour éviter les impôts, leur imposer un fardeau supplémentaire et réduire leur qualité de vie économique globale.
Bien que les taxes créent une perte sèche, elles varient en fonction de plusieurs facteurs. Deux des facteurs les plus importants sont de savoir si un consommateur est prêt à dépenser pour un produit et combien, ainsi que dans quelle mesure un fournisseur peut fournir le produit souhaité au consommateur. Ceci est un exemple de la loi de l'offre et de la demande en économie. Lorsque l'offre et la demande ne sont pas égales, il se produit plus de pertes de poids mort.
La perte sèche de taxation est considérée comme du temps et de l'argent qui pourraient être dépensés dans d'autres domaines de la vie d'un individu, en particulier dans les domaines qui entraînent de meilleures dépenses et une plus grande contribution à l'économie. Les gouvernements peuvent réduire leurs dépenses de perception fiscale si différentes politiques fiscales étaient en place. Les personnes qui passent des heures à chercher des moyens d'éviter les impôts pourraient passer ce temps à faire d'autres activités qui pourraient contribuer davantage à l'économie, surtout si ces activités comprennent des dépenses qui réinvestissent l'argent dans l'économie.
