Qu'est-ce qu'un certificat de dépôt à taux fixe?
Un certificat de dépôt (CD) à taux fixe est un instrument d'investissement dont le taux d'intérêt est fixe sur toute sa durée. Les CD proposent généralement des durées allant de trois mois à un an, puis passent à des durées de deux, trois et cinq ans. Plus la durée du CD à taux fixe est longue, plus le taux d'intérêt fixe est élevé. Les grandes et petites banques de détail proposent des CD à taux fixe.
Points clés à retenir
- Un certificat de dépôt (CD) à taux fixe est un instrument d'investissement assorti d'un taux d'intérêt fixe sur toute sa durée. À l'échéance du CD, les détenteurs peuvent soit retirer le montant total, soit le reporter sur un autre CD.Les CD à taux fixe généralement à plus long terme paient des taux d'intérêt plus élevés et il y a une pénalité pour le retrait anticipé de fonds d'un CD. les CD à taux sont différents des CD à taux variable car leur taux d'intérêt reste fixe.
Comprendre un certificat de dépôt à taux fixe
Les épargnants qui sont prudents avec leurs investissements sont attirés par les CD à taux fixe, qui leur donnent des sources de revenus connues jusqu'à l'échéance. De plus, comme les CD sont garantis par la Federal Deposit Insurance Corporation (FDIC) jusqu'à 250000 $ (par titulaire de compte, par émetteur), les investisseurs qui placent leur argent dans ces instruments se sentent à l'aise avec la sécurité de la valeur de l'actif. Les CD à taux fixe peuvent ne pas payer autant d'intérêts que les autres titres à revenu fixe, mais les épargnants conservateurs acceptent le compromis entre un intérêt plus faible et un risque de capital plus faible.
Il y a généralement une pénalité pour le retrait anticipé de fonds du CD, donc presque toujours un détenteur de CD laisse l'argent dans l'instrument jusqu'à ce qu'il arrive à échéance. À l'échéance, selon les besoins financiers de la personne, il ou elle peut reconduire le CD échu dans un autre. Le nouveau taux fixe, cependant, sera probablement différent de celui qui vient de mûrir. L'environnement général des taux d'intérêt dans l'économie détermine la manière dont les CD à taux fixe sont fixés par les banques émettrices.
CD à taux fixe vs CD à taux variable
Un CD à taux variable a une durée fixe comme le CD à taux fixe, mais les paiements d'intérêts peuvent fluctuer, car le taux du CD est lié à un certain indice tel que l'indice du taux préférentiel, l'indice des prix à la consommation ou le taux des bons du Trésor. Le montant payé est basé sur une différence en pourcentage entre la valeur de l'indice de début et la valeur de l'indice final. Un investisseur dans un CD à taux variable est moins opposé au risque qu'un acheteur de CD à taux fixe, et l'individu, en mettant de l'argent dans un CD à taux variable, peut exprimer sa conviction que les taux d'intérêt dans l'économie augmenteront à long terme du CD. S'ils ont raison, ils auront gagné plus d'intérêt que s'ils avaient acheté un CD à taux fixe.
Exemple de CD à taux fixe
Un CD à taux fixe garantissant un taux d'intérêt de 5% est proposé par une banque. La durée du CD est de six mois. Tatiana investit 1 000 $ dans le CD. Après six mois, elle a la possibilité de retirer les 1 050 $ qui lui sont dus ou de les transférer sur un autre CD. Elle choisit cette dernière option et, au bout d'un an, retire 1 100 $ à l'échéance. Son ami, Marc, a également investi 1 000 $ dans le même CD mais est obligé de retirer la totalité du montant après trois mois en raison d'une urgence familiale. La pénalité pour retrait anticipé est de trois mois d'intérêt. Marc paie une pénalité de 12, 50 $ pour un retrait anticipé.
