Le Goldman Sachs Group, Inc. (GS) a dépassé les estimations des bénéfices des analystes lorsqu'il a publié ses résultats avant la cloche d'ouverture le mardi 16 juillet, et l'action s'est échangée au-dessus de son pivot trimestriel à 212, 96 $ tout au long de la journée. Le plus haut de la journée de 217, 33 $ était son plus haut pour 2019.
Les actions Goldman ont clôturé le premier semestre 2019 à 204, 60 $ le 28 juin, ce qui est devenu un élément clé de mes analyses propriétaires. Le seul niveau qui reste du premier semestre est son pivot annuel à 186, 87 $, qui a été un aimant depuis le 18 janvier, et le prix a franchi la dernière hausse le 18 juin. Le graphique journalier montre qu'une "croix d'or" est sur le point d'être confirmé. Le graphique hebdomadaire est positif depuis la semaine du 28 juin, lorsque le titre a clôturé à 195, 94 $.
Fondamentalement, les actions de Goldman ont un prix raisonnable avec un ratio P / E de 8, 81 et un rendement de dividende de 1, 61%, selon Macrotrends. La société de banque d'investissement et composante du Dow Jones Industrial Average a étendu sa séquence de gains par action à neuf trimestres consécutifs.
À long terme, l'action Goldman consolide une baisse du marché baissier de 44, 8% depuis son sommet intrajournalier de 275, 31 $ établi au cours de la semaine du 16 mars 2018 jusqu'à son plus bas du 26 décembre de 151, 70 $. Le titre a été solide en 2019, avec un gain de 29% depuis le début de l'année, et il est en hausse sur le territoire haussier à 42, 1% au-dessus de son creux du 26 décembre. Néanmoins, le titre se trouve également en territoire de correction à 12, 1% sous son plus haut de 52 semaines de 245, 08 $ fixé le 28 août.
Le graphique journalier de Goldman Sachs
Refinitiv XENITH
Le graphique journalier de Goldman montre que l'action est prête pour une «croix d'or», car la moyenne mobile simple de 50 jours à 197, 83 $ est sur le point de dépasser sa moyenne mobile simple de 200 jours à 198, 48 $. Lorsque cela sera confirmé, des prix plus élevés suivront probablement.
La clôture du 28 juin à 204, 60 $ le 29 mai a été un apport important à mes analyses propriétaires. Le pivot annuel à 186, 87 $ devient un niveau de valeur. Je montre les niveaux de valeur semestriels et mensuels à 200, 49 $ et 161, 73 $, respectivement, avec son pivot trimestriel à 212, 96 $. Notez que le titre a clôturé à 162, 03 $ le 26 décembre après avoir fixé le cycle le plus bas, la clôture au-dessus du sommet du 24 décembre de 160, 00 $ définissant un jour de "retournement de clé".
Le graphique hebdomadaire de Goldman Sachs
Refinitiv XENITH
Le graphique hebdomadaire de Goldman est positif, avec un stock supérieur à sa moyenne mobile modifiée de cinq semaines de 204, 55 $ et supérieur à sa moyenne mobile simple de 200 semaines, ou "retour à la moyenne", à 207, 71 $. La lecture stochastique lente hebdomadaire 12 x 3 x 3 devrait augmenter cette semaine à 76, 39, contre 66, 64 le 12 juillet. Le rebond de 2019 contribue au fait que, au plus bas de Noël, cette lecture était de 6, 32, bien en dessous de 10, 00, ce qui était une indication que le stock était "trop bon marché pour être ignoré".
Les lignes horizontales sont les niveaux de retracement de Fibonacci entre le minimum de juillet 2016 de 138, 33 $ et le maximum de 275, 31 $ fixé en mars 2018. Le titre se négocie entre son retracement de 50% à 206, 84 $ et son retracement de 38, 2% à 223, 00 $.
Stratégie de trading: Acheter des actions Goldman en cas de faiblesse au "retour à la moyenne" à 207, 71 $ et réduire les avoirs en vigueur au retracement de 38, 2% à 223, 00 $.
Comment utiliser mes niveaux de valeur et niveaux de risque: Les niveaux de valeur et les niveaux de risque sont basés sur les neuf dernières clôtures hebdomadaires, mensuelles, trimestrielles, semestrielles et annuelles. Le premier ensemble de niveaux était basé sur la clôture du 31 décembre. Le niveau annuel d'origine reste en jeu. Le niveau hebdomadaire change chaque semaine. Le niveau mensuel a été modifié à la fin de chaque mois, le plus récemment le 28 juin. Le niveau trimestriel a également été modifié à la fin du mois de juin.
Ma théorie est que neuf années de volatilité entre les clôtures sont suffisantes pour supposer que tous les événements haussiers ou baissiers possibles pour l'action sont pris en compte. Pour capturer la volatilité du cours des actions, les investisseurs devraient acheter des actions en faiblesse à un niveau de valeur et réduire les avoirs en vigueur pour un niveau risqué. Un pivot est un niveau de valeur ou un niveau risqué qui a été violé dans son horizon temporel. Les pivots agissent comme des aimants qui ont une forte probabilité d'être testés à nouveau avant l'expiration de leur horizon temporel.
Comment utiliser des lectures stochastiques lentes hebdomadaires 12x3x3: Mon choix d'utiliser 12 x 3 x 3 lectures stochastiques lentes hebdomadaires était basé sur des tests a posteriori de nombreuses méthodes de lecture de la dynamique du cours de l'action dans le but de trouver la combinaison qui a généré le moins de faux signaux. Je l'ai fait après le krach boursier de 1987, donc je suis content des résultats depuis plus de 30 ans.
La lecture stochastique couvre les 12 dernières semaines de hauts, de bas et de fermetures pour le titre. Il existe un calcul brut des différences entre le plus haut haut et le plus bas bas par rapport aux fermetures. Ces niveaux sont modifiés pour une lecture rapide et une lecture lente, et j'ai trouvé que la lecture lente fonctionnait le mieux.
La lecture stochastique se situe entre 00, 00 et 100, 00, avec des lectures supérieures à 80, 00 considérées comme surachetées et des lectures inférieures à 20, 00 considérées comme survendues. Récemment, j'ai noté que les actions ont tendance à culminer et à baisser de 10% à 20% et plus peu de temps après une lecture au-dessus de 90, 00, alors j'appelle cela une "bulle parabolique gonflante", car une bulle éclate toujours. Je me réfère également à une lecture en dessous de 10, 00 comme «trop bon marché pour être ignoré».
