Table des matières
- Séparer le fait Forex de la fiction
- La communication est la clé
- La recherche des courtiers vous protège
- La tentation de retourner
- SEC définit le barattage
- Évaluez vos métiers
- Comment les régulateurs évaluent le barattage
- Déjà coincé avec un mauvais courtier?
- The Bottom Line
Lorsque vous cherchez à négocier des devises, il est important d'identifier les courtiers fiables et viables et d'éviter ceux qui ne le sont pas. Afin de trier les courtiers forts des faibles et ceux de bonne réputation de ceux qui ont des relations louches, nous devons passer par une série d'étapes avant de déposer une grande quantité de capital auprès d'un courtier.
Le trading est déjà assez difficile en soi, mais lorsqu'un courtier met en œuvre des pratiques qui agissent contre le trader, réaliser un profit peut être presque impossible.
Points clés à retenir
- Si votre courtier ne vous répond pas, il se peut que ce soit un drapeau rouge qu'il ne recherche pas votre intérêt. Pour vous assurer que vous n'êtes pas dupé par un courtier ombragé, faites vos recherches, assurez-vous qu'il n'y a pas de plaintes et lisez tous les petits caractères sur les documents.Essayez d'ouvrir un mini compte avec un petit solde en premier, et faites des échanges un mois avant de tenter un retrait. Si vous voyez acheter et vendre des transactions pour des titres qui ne correspondent pas à vos objectifs, votre courtier peut être en train de se retourner. Si vous êtes coincé avec un mauvais courtier, examinez tous vos documents et discutez de votre plan d'action avant de prendre des mesures plus drastiques.
Séparer le fait Forex de la fiction
Lors de la recherche d'un courtier forex potentiel, les commerçants doivent apprendre à séparer les faits de la fiction. Par exemple, face à toutes sortes de messages sur les forums, d'articles et de commentaires mécontents à propos d'un courtier, nous pouvons supposer que tous les traders échouent et ne font jamais de profit. Les commerçants qui ne font pas de bénéfices publient ensuite du contenu en ligne qui blâme le courtier (ou une autre influence extérieure) pour leurs propres stratégies qui ont échoué.
Une plainte courante des commerçants est qu'un courtier tentait intentionnellement de provoquer une perte sous la forme de déclarations telles que "Dès que j'ai placé la transaction, la direction du marché s'est inversée" ou "Le courtier a chassé mes positions". »et« j'ai toujours eu un dérapage sur mes commandes, et jamais en ma faveur. » Ces types d'expériences sont courants chez les commerçants et il est fort possible que le courtier ne soit pas en faute.
Traders débutants
Il est également tout à fait possible que les nouveaux traders forex ne négocient pas avec une stratégie ou un plan de trading testé. Au lieu de cela, ils font des métiers basés sur la psychologie (par exemple, si un commerçant estime que le marché doit évoluer dans un sens ou dans l'autre) et il y a essentiellement 50% de chances qu'ils aient raison.
Lorsque le commerçant débutant entre dans une position, ils entrent souvent lorsque leurs émotions diminuent. Les commerçants expérimentés sont conscients de ces tendances juniors et interviennent, prenant le commerce dans l'autre sens. Cela embrouille les nouveaux commerçants et leur laisse le sentiment que le marché - ou leurs courtiers - sont là pour les obtenir et prendre leurs bénéfices individuels. La plupart du temps, ce n'est pas le cas. Il s'agit simplement d'un échec du trader à comprendre la dynamique du marché.
Échecs du courtier
À l'occasion, les pertes sont la faute du courtier. Cela peut se produire lorsqu'un courtier tente d'accumuler des commissions de négociation aux frais du client. Il a été rapporté que des courtiers déplaçaient arbitrairement des taux cotés pour déclencher des ordres stop alors que les taux d'autres courtiers n'avaient pas atteint ce prix.
Heureusement pour les commerçants, ce type de situation est une valeur aberrante et peu susceptible de se produire. Il faut se rappeler que le trading n'est généralement pas un jeu à somme nulle, et les courtiers font principalement des commissions avec des volumes de trading accrus. Dans l'ensemble, il est dans l'intérêt des courtiers d'avoir des clients à long terme qui négocient régulièrement et donc, soutiennent le capital ou réalisent un profit.
Trading comportemental
Le problème de glissement peut souvent être attribué à l'économie comportementale. Il est courant que les commerçants inexpérimentés paniquent. Ils craignent de manquer un coup, alors ils frappent leur clé d'achat, ou ils craignent de perdre plus et ils frappent la clé de vente.
Dans des environnements de taux de change volatils, le courtier ne peut garantir qu'un ordre sera exécuté au prix souhaité. Il en résulte des mouvements brusques et des glissements. Il en va de même pour les ordres stop ou limit. Certains courtiers garantissent l'arrêt et la limitation des commandes, tandis que d'autres ne le font pas.
Même sur des marchés plus transparents, le glissement se produit, les marchés bougent et nous n'obtenons pas toujours le prix que nous voulons.
La communication est la clé
De vrais problèmes peuvent commencer à se développer lorsque la communication entre un commerçant et un courtier commence à se rompre. Si un commerçant ne reçoit pas de réponses de son courtier ou si le courtier fournit des réponses vagues aux questions d'un commerçant, ce sont des signaux d'alarme courants qu'un courtier peut ne pas rechercher dans le meilleur intérêt du client.
Les problèmes de cette nature doivent être résolus et expliqués au commerçant, et le courtier doit également être utile et faire preuve de bonnes relations avec la clientèle. L'un des problèmes les plus préjudiciables qui peuvent survenir entre un courtier et un commerçant est l'incapacité du commerçant à retirer de l'argent d'un compte.
La recherche des courtiers vous protège
Vous protéger en premier lieu contre les courtiers sans scrupules est idéal. Les étapes suivantes devraient vous aider:
- Faites une recherche en ligne pour les avis du courtier. Une recherche générique sur Internet peut indiquer si les commentaires négatifs peuvent simplement être un commerçant mécontent ou quelque chose de plus grave. Un bon complément à ce type de recherche est BrokerCheck de la Financial Industry Regulatory Authority (FINRA), qui indique s'il y a des actions en justice contre le courtier. Et le cas échéant, comprenez mieux la réglementation américaine pour les courtiers forex. Assurez-vous qu'il n'y a pas de plaintes concernant le fait de ne pas pouvoir retirer de fonds. S'il y en a, contactez l'utilisateur si possible et demandez-lui son expérience. Lisez tous les petits caractères des documents lors de l'ouverture d'un compte. Les incitations à ouvrir un compte peuvent souvent être utilisées contre le commerçant lorsqu'il tente de retirer des fonds. Par exemple, si un commerçant dépose 10 000 $ et obtient un bonus de 2 000 $, puis que le commerçant perd de l'argent et tente de retirer certains fonds restants, le courtier peut dire qu'il ne peut pas retirer les fonds bonus. La lecture des petits caractères vous aidera à comprendre toutes les éventualités dans ces types de cas.Si vous êtes satisfait de vos recherches sur un courtier particulier, ouvrez un mini-compte ou un compte avec un petit capital. Échangez-le pendant un mois ou plus, puis essayez de faire un retrait. Si tout s'est bien passé, il devrait être relativement sûr de déposer plus de fonds. Si vous avez des problèmes, essayez d'en discuter avec le courtier. Si cela échoue, continuez et publiez un compte rendu détaillé de votre expérience en ligne afin que d'autres puissent apprendre de votre expérience.
Il convient de souligner que la taille d'un courtier ne peut pas être utilisée pour déterminer le niveau de risque impliqué. Alors que les grands courtiers se développent en fournissant un certain niveau de service, la crise financière de 2008-2009 nous a appris qu'une grande entreprise ou une entreprise populaire n'est pas toujours sûre.
La tentation de retourner
Les courtiers ou les planificateurs qui reçoivent des commissions pour l'achat et la vente de titres peuvent parfois succomber à la tentation d'effectuer des transactions dans le seul but de générer une commission. Ceux qui font cela de manière excessive peuvent être reconnus coupables de baratte - un terme inventé par la Securities and Exchange Commission (SEC) qui indique quand un courtier effectue des transactions dans un but autre que celui de profiter au client. Ceux qui sont reconnus coupables peuvent encourir des amendes, des réprimandes, des suspensions, des licenciements, des radiations ou même des sanctions pénales dans certains cas.
SEC définit le barattage
La SEC définit le barattage de la manière suivante:
Le barattage se produit lorsqu'un courtier se livre à des achats et des ventes excessifs de titres dans le compte d'un client principalement pour générer des commissions qui profitent au courtier. Pour que le barattage se produise, le courtier doit exercer un contrôle sur les décisions d'investissement dans le compte du client, par exemple par le biais d'un accord discrétionnaire écrit formel. Les achats et les ventes fréquents d'entrée et de sortie de titres qui ne semblent pas nécessaires pour atteindre les objectifs d'investissement du client peuvent être la preuve d'une rotation. Le barattage est illégal et contraire à l'éthique. Il peut enfreindre la règle 15c1-7 de la SEC et d'autres lois sur les valeurs mobilières.
La clé à retenir ici est que les transactions qui sont placées n'augmentent pas la valeur de votre compte. Si vous avez donné à votre courtier le pouvoir de négocier sur votre compte, la possibilité de barattage ne peut exister que s'il négocie fortement votre compte, et votre solde reste le même ou diminue en valeur au fil du temps.
Bien sûr, il est possible que votre courtier tente véritablement d'augmenter vos actifs, mais vous devez savoir exactement ce qu'ils font et pourquoi. Si vous appelez les coups de feu et que le courtier suit vos instructions, cela ne peut pas être considéré comme un barattage.
Évaluez vos métiers
L'un des signes les plus évidents de barattage peut être lorsque vous voyez acheter et vendre des opérations sur des titres qui ne correspondent pas à vos objectifs de placement. Par exemple, si votre objectif est de générer un revenu stable actuel, vous ne devriez pas voir acheter et vendre des transactions sur vos relevés d'actions ou de fonds technologiques à petite capitalisation.
Le barattage avec des dérivés tels que les options de vente et d'achat peut être encore plus difficile à repérer, car ces instruments peuvent être utilisés pour atteindre divers objectifs. Mais acheter et vendre des options d'achat et de vente ne devraient, dans la plupart des cas, se produire que si vous avez une tolérance au risque élevé. La vente d'appels et de put peut générer des revenus courants tant qu'elle est effectuée avec prudence.
Comment les régulateurs évaluent le barattage
Un groupe spécial d'arbitrage tiendra compte de plusieurs facteurs lorsqu'il tiendra des audiences pour déterminer si un courtier a annulé un compte. Ils examineront les métiers qui ont été placés à la lumière du niveau de scolarité, de l'expérience et de la sophistication du client ainsi que de la nature de la relation du client avec le courtier. Ils pondéreront également le nombre d'opérations sollicitées par rapport aux opérations non sollicitées et le montant en dollars des commissions qui ont été générées par rapport aux gains ou pertes du client résultant de ces opérations.
Il peut parfois sembler que votre courtier remue votre compte, mais ce n'est pas nécessairement le cas. Si vous avez des questions à ce sujet et ne vous sentez pas à l'aise avec ce que votre conseiller fait avec votre argent, n'hésitez pas à consulter un conseiller en valeurs mobilières ou à déposer une plainte sur le site Web de la SEC.
Déjà coincé avec un mauvais courtier?
Malheureusement, les options sont très limitées à ce stade. Cependant, vous pouvez faire certaines choses. Tout d'abord, lisez tous les documents pour vous assurer que votre courtier se trompe réellement. Si vous avez raté quelque chose ou omis de lire les documents que vous avez signés, vous devrez peut-être en assumer la responsabilité.
Ensuite, discutez de la marche à suivre si le courtier ne répond pas adéquatement à vos questions ou n'accorde pas de retrait. Les étapes peuvent consister à publier des commentaires en ligne ou à signaler le courtier à la FINRA ou à l'organisme de réglementation approprié dans votre pays.
The Bottom Line
Alors que les traders peuvent blâmer les courtiers pour leurs pertes, il y a des moments où les courtiers sont vraiment en faute. Un trader doit être minutieux et mener des recherches sur un courtier avant d'ouvrir un compte et si la recherche s'avère positive pour le courtier, un petit dépôt doit être effectué, suivi de quelques transactions et d'un retrait. Si cela se passe bien, un dépôt plus important peut être effectué.
Cependant, si vous êtes déjà dans une situation problématique, vous devez vérifier que le courtier mène des activités illégales (telles que le barattage), tenter d'obtenir une réponse à vos questions et, si tout le reste échoue, et / ou signaler la personne à la SEC, FINRA, ou un autre organisme de réglementation qui pourrait imposer des mesures à leur encontre.
