Qu'est-ce qu'un régime de revenu viager?
Un régime de revenu viager est un produit financier destiné aux professionnels à revenu élevé qui assure un revenu garanti à vie aux participants retraités. À l'instar d'une fiducie résiduelle de bienfaisance, les régimes de revenu viager sont financés par un ensemble de placements.
Comprendre le régime de revenu viager
Les participants à un régime de revenu viager transfèrent leurs actifs dans un pool de fonds géré. Le pool de fonds verse aux cotisants retraités sous forme de revenu garanti à vie.
À bien des égards, les régimes de revenu viager sont similaires aux fiducies résiduelles de bienfaisance. C'est-à-dire qu'ils fournissent des dispersions de revenus périodiques aux bénéficiaires pour une période spécifiée, après quoi le reste du fonds est donné à un bénéficiaire désigné, généralement un organisme de bienfaisance.
Une différence clé entre les régimes de revenu viager et les fiducies résiduelles de bienfaisance est que les régimes de revenu viager sont financés par le revenu commun. Les fonds communs de placement sont généralement investis dans un portefeuille de titres à revenu fixe, et les gestionnaires de fonds sont chargés de préserver ou d'augmenter le capital.
Une stratégie philanthropique
De nombreux régimes de revenu viager sont enracinés dans une stratégie philanthropique, dans laquelle un organisme de bienfaisance gère le pool de fonds. Dans de tels cas, l'organisme de bienfaisance assume le contrôle et la propriété des actifs au décès du donateur ou au décès du dernier bénéficiaire nommé.
Les régimes de revenu viager conviennent le mieux aux professionnels à revenu élevé et aux propriétaires d'entreprise qui recherchent des stratégies pour assurer le remplacement du revenu et l'indépendance financière continue pendant la retraite. Dans de nombreux cas, les régimes de revenu viager fournissent également un élément de protection d'assurance vie.
Le prix d'entrée
Bien que le prix d'entrée dans un régime de revenu viager puisse varier d'un régime à l'autre et d'un pays à l'autre, un scénario courant décrit dans les prospectus des régimes de revenu viager illustre un investissement initial de 100 000 $. Néanmoins, certains plans plus abordables spécifient un investissement minimum aussi petit que 5 000 $.
Dans la plupart des plans de revenu viager, l'organisme gestionnaire établit un accord de paiement annuel avec les participants, garantissant des paiements de revenu minimum à intervalles réguliers. Des paiements supplémentaires, comme une prestation de décès, peuvent être inclus.
L'écart de pension
Les régimes de revenu viager figurent parmi les produits financiers qui sont apparus ces dernières années, car un nombre décroissant de travailleurs américains sont couverts par tout type de régime de retraite du secteur privé.
Alors que le secteur privé américain a commencé à abandonner les pensions à prestations définies au profit des plans 401 (k) et que les investisseurs individuels ont commencé à transférer les fonds de retraite dans les IRA, de nombreux analystes ont anticipé une crise imminente de la retraite.
En 1975, le département américain du Travail a montré que 98% des travailleurs du secteur public et 88% des travailleurs du secteur privé étaient couverts par des régimes à prestations définies. En 2005, ces chiffres avaient chuté brutalement. Bien que 92% des employés du secteur public soient toujours couverts, seulement 33% des employés du secteur privé bénéficient de pensions.
Et pour beaucoup, il n'y avait pas de remplaçant. Une étude réalisée en 2015 par le Schwartz Center for Economic Policy Analysis de la New School a révélé que 68% des personnes en âge de travailler ne participaient pas à un régime de retraite parrainé par l'employeur.
Alors que ces tendances se poursuivent, les analystes continuent de spéculer sur les solutions, tandis que les travailleurs sont encouragés à investir dans des régimes de retraite indépendants qui correspondent à leurs budgets et à leurs besoins.
