Qu'est-ce qu'un taux d'intérêt périodique?
Un taux d'intérêt périodique est un taux qui peut être appliqué à un prêt ou réalisé sur un investissement sur une période de temps spécifique. Les prêteurs proposent généralement des taux d'intérêt sur une base annuelle, mais les intérêts composés plus fréquemment qu'annuellement dans la plupart des cas. Le taux d'intérêt périodique est le taux d'intérêt annuel divisé par le nombre de périodes de composition.
Un plus grand nombre de périodes de composition permet de gagner ou d'ajouter des intérêts à un plus grand nombre de fois.
Fonctionnement d'un taux d'intérêt périodique
Le nombre de périodes de composition affecte directement le taux d'intérêt périodique d'un investissement ou d'un prêt. Le taux périodique d'un investissement est de 1% s'il a un rendement annuel effectif de 12% et qu'il se compose tous les mois. Son taux d'intérêt périodique est de 0, 00033, ou si vous composez le taux périodique quotidien, ce serait l'équivalent de 0, 03%.
Plus un investissement est composé fréquemment, plus il croît rapidement. Imaginez que deux options sont disponibles sur un investissement de 1 000 $. Selon la première option, l'investisseur reçoit un taux d'intérêt annuel de 8% et les intérêts composés mensuellement. Selon l'option deux, l'investisseur reçoit un taux d'intérêt de 8, 125%, composé annuellement.
À la fin d'une période de 10 ans, l'investissement de 1 000 $ selon l'option 1 passe à 2 219, 64 $, mais selon l'option 2, il passe à 2 184, 04 $. La combinaison plus fréquente de l'option un donne un meilleur rendement même si le taux d'intérêt est plus élevé dans l'option deux.
Points clés à retenir
- Les prêteurs citent généralement les taux d'intérêt sur une base annuelle, mais les intérêts sont composés plus fréquemment qu'annuellement dans la plupart des cas.Les intérêts sur les hypothèques sont généralement composés mensuellement.Les prêteurs de cartes de crédit calculent généralement les intérêts sur la base d'un taux périodique quotidien, de sorte que le taux d'intérêt est multiplié par le montant l'emprunteur doit à la fin de chaque journée.
Exemple de taux d'intérêt périodique
L'intérêt sur une hypothèque est composé ou appliqué sur une base mensuelle. Si le taux d'intérêt annuel sur cette hypothèque est de 8%, le taux d'intérêt périodique utilisé pour calculer l'intérêt évalué au cours d'un seul mois est de 0, 08 divisé par 12, soit 0, 0067 ou 0, 67%.
Le solde du capital restant du prêt hypothécaire aurait un taux d'intérêt de 0, 67% qui lui serait appliqué chaque mois.
Types de taux d'intérêt
Le taux d'intérêt annuel généralement cité sur les prêts ou les investissements est le taux d'intérêt nominal - le taux périodique avant la composition a été pris en compte. Le taux d'intérêt effectif est le taux d'intérêt réel après que les effets de la composition ont été inclus dans le calcul.
Vous devez connaître le taux nominal d'un prêt et le nombre de périodes de calcul pour calculer son taux d'intérêt annuel effectif. Tout d'abord, divisez le taux nominal par le nombre de périodes de composition. Le résultat est le taux périodique. Ajoutez maintenant ce nombre à 1 et prenez la somme par la puissance du nombre de taux d'intérêt composés. Soustrayez 1 du produit pour obtenir le taux d'intérêt effectif.
Par exemple, si une hypothèque se compose mensuellement et a un taux d'intérêt annuel nominal de 6%, son taux périodique est de 0, 5%. Lorsque vous convertissez le pourcentage en décimal et ajoutez 1, la somme est 1, 005. Ce nombre à la 12e puissance est 1, 0617. Lorsque vous soustrayez 1 de ce nombre, la différence est de 0, 0617 ou 6, 17%. Le taux effectif est légèrement supérieur au taux nominal.
Les prêteurs de cartes de crédit calculent généralement les intérêts en fonction d'un taux périodique quotidien. Le taux d'intérêt est multiplié par le montant que l'emprunteur doit à la fin de chaque journée. Cet intérêt est ensuite ajouté au solde de la journée, et l'ensemble du processus se produit à nouveau 24 heures plus tard - lorsque ce que l'emprunteur doit généralement, à moins qu'il n'ait effectué un paiement, car maintenant, son solde comprend les intérêts de la veille. Ces prêteurs citent souvent un taux annuel en pourcentage (APR), passant outre ce calcul de taux périodique quotidien. Vous pouvez identifier votre taux périodique quotidien en divisant l'APR par 365, bien que certains prêteurs déterminent les taux périodiques quotidiens en divisant par 360.
Consideration spéciale
Certains prêts renouvelables offrent une «période de grâce» à partir de l'accumulation des intérêts, permettant aux emprunteurs de rembourser leurs soldes avant une certaine date dans le cycle de facturation sans autre intérêt composé sur leurs soldes. La date et la durée de votre période de grâce, le cas échéant, doivent être clairement identifiées dans votre contrat avec le prêteur.
