Walgreens Boots Alliance, Inc. (WBA) est une composante de la moyenne industrielle de Dow Jones qui est devenue techniquement "trop bon marché pour être ignorée" et est désormais "trop bon marché pour être ignorée" fondamentalement. Le géant de la pharmacie a publié son dernier rapport sur les résultats le 27 juin et a battu les estimations des analystes. Le titre s'est échangé à 56, 95 $ le 11 juillet, puis a perdu son pivot trimestriel à 52, 62 $.
L'action Walgreens a un ratio P / E de 8, 76 et offre un solide dividende de 3, 32%, selon Macrotrends. Ce stock est donc bon marché et remplit les conditions pour être membre des "Dogs of the Dow" en 2020.
Le titre a clôturé la semaine dernière à 52, 79 $, en baisse de 22, 5% depuis le début de l'année et en territoire baissier à 38, 8% sous son sommet intrajournalier de 52 semaines à 86, 31 $ fixé le 4 décembre. Les actions Walgreens sont en hausse de 7, 1% depuis la fixation d'un plus bas de 52 semaines de 49, 31 $ le 31 mai. Le titre a atteint son plus haut historique de 97, 30 $ au cours de la semaine du 7 août 2015, tout comme Amazon.com, Inc. (AMZN) a commencé à souffler le cou de l'entreprise avec des solutions de pharmacie de son posséder.
Walgreens reste la plus grande pharmacie du coin du pays, vendant des médicaments sur ordonnance et en vente libre ainsi que de nombreuses allées d'une marchandise à cinq sous. La chaîne de pharmacies dessert les Américains vivant dans les zones rurales des États-Unis et dans les rues principales des principales villes et banlieues du monde.
Le graphique journalier pour Walgreens
Refinitiv
Le graphique journalier de Walgreens montre la formation d'une "croix de la mort" le 1er mars, lorsque la moyenne mobile simple de 50 jours est tombée en dessous de la moyenne mobile simple de 200 jours, indiquant que des prix plus bas se profilent. L'énorme écart de prix plus bas le 2 avril a été causé par des résultats décevants. La baisse s'est poursuivie jusqu'à ce que le creux de 2019 soit fixé le 31 mai à 49, 31 $.
Le niveau de valeur mensuel pour août est inférieur au graphique à 35, 69 $. Le pivot du troisième trimestre à 52 $. 62 était un aimant entre le 5 août et le 9 août. Le niveau de risque semestriel pour le deuxième semestre de 2019 est de 57, 74 $. Le niveau de risque annuel reste bien au-dessus du graphique à 90, 13 $. Le niveau de risque pour juin est de 58, 60 $, avec un pivot au deuxième trimestre à 55, 04 $, qui a été un aimant entre le 2 avril et le 18 avril. Le titre est en dessous de ses moyennes mobiles simples de 50 jours et de 200 jours à 53, 58 $ et 63, 96 $, respectivement.
Le graphique hebdomadaire pour Walgreens
Refinitv XENITH
Le graphique hebdomadaire de Walgreens est négatif, avec un titre inférieur à sa moyenne mobile modifiée de cinq semaines de 53, 97 $ et bien inférieur à sa moyenne mobile simple de 200 semaines, ou "retour à la moyenne", à 74, 49 $. La lecture stochastique lente hebdomadaire 12 x 3 x 3 s'est terminée la semaine dernière, glissant à 64, 49, contre 67, 09 le 2 août. Au plus bas du 31 mai, cette lecture n'était que de 4, 38, bien en dessous de 10, 00 en tant qu'indicateur technique indiquant le stock à " trop bon marché pour être ignoré."
Stratégie de négociation: acheter des actions Walgreens à son pivot trimestriel à 52, 62 $ et réduire la tenue de la force à son niveau semestriel à 57, 74 $.
Comment utiliser mes niveaux de valeur et niveaux de risque: Les niveaux de valeur et les niveaux de risque sont basés sur les neuf dernières clôtures hebdomadaires, mensuelles, trimestrielles, semestrielles et annuelles. Le premier ensemble de niveaux était basé sur la clôture du 31 décembre. Le niveau annuel d'origine reste en jeu. Le niveau hebdomadaire change chaque semaine. Le niveau mensuel a été modifié à la fin de chaque mois, le plus récemment le 31 juillet. Le niveau trimestriel a été modifié à la fin juin.
Ma théorie est que neuf années de volatilité entre les clôtures sont suffisantes pour supposer que tous les événements haussiers ou baissiers possibles pour l'action sont pris en compte. Pour capturer la volatilité du cours des actions, les investisseurs devraient acheter des actions en faiblesse à un niveau de valeur et réduire les avoirs en vigueur pour un niveau risqué. Un pivot est un niveau de valeur ou un niveau risqué qui a été violé dans son horizon temporel. Les pivots agissent comme des aimants qui ont une forte probabilité d'être testés à nouveau avant l'expiration de leur horizon temporel.
Comment utiliser des lectures stochastiques lentes 12 x 3 x 3 hebdomadaires: mon choix d'utiliser des lectures stochastiques lentes 12 x 3 x 3 hebdomadaires était basé sur des tests a posteriori de nombreuses méthodes de lecture de la dynamique du cours de l'action dans le but de trouver la combinaison qui a abouti au moins faux signaux. Je l'ai fait après le krach boursier de 1987, donc je suis content des résultats depuis plus de 30 ans.
La lecture stochastique couvre les 12 dernières semaines de hauts, de bas et de fermetures pour le titre. Il existe un calcul brut des différences entre le plus haut haut et le plus bas bas par rapport aux fermetures. Ces niveaux sont modifiés pour une lecture rapide et une lecture lente, et j'ai trouvé que la lecture lente fonctionnait le mieux.
La lecture stochastique se situe entre 00, 00 et 100, 00, avec des lectures supérieures à 80, 00 considérées comme surachetées et des lectures inférieures à 20, 00 considérées comme survendues. Récemment, j'ai noté que les actions ont tendance à culminer et à baisser de 10% à 20% et plus peu de temps après une lecture au-dessus de 90, 00, alors j'appelle cela une "bulle parabolique gonflante", car une bulle éclate toujours. Je me réfère également à une lecture en dessous de 10, 00 comme «trop bon marché pour être ignoré».
