Le détaillant de vêtements et d'accessoires American Eagle Outfitters, Inc. (AEO) a battu les estimations du bénéfice par action (BPA) pour le sixième trimestre consécutif le 4 septembre, mais les actions ont baissé en raison de prévisions décevantes. Le titre a chuté de 16% à son plus bas du 4 septembre de 13, 66 $. Cela s'est avéré être un faux, car la "puissance du pivot" a fait rebondir l'action à son pivot semestriel à 16, 96 $ le 6 septembre.
L'action du détaillant consolide une hausse du marché haussier de 192%, de son plus bas de 10, 23 $ fixé au cours de la semaine du 25 août 2017 à son plus haut de 29, 88 $ fixé au cours de la semaine du 24 août 2018. Il s'agit également d'une consolidation de un marché baissier à plus long terme, car son sommet intrajournalier de 34, 80 $ a été fixé au cours de la semaine de janvier 2007. Le titre a clôturé la semaine dernière à 16, 00 $, en baisse de 17, 2% depuis le début de l'année et en territoire baissier à 34, 2% de moins qu'en 2019. un sommet de 24, 30 $ établi le 3 mai. Les actions d'American Eagle ont bondi de 17, 1% par rapport au creux de 13, 66 $ établi le 4 septembre après les bénéfices.
Les ventes décevantes des magasins comparables ont été à l'origine de la réaction négative des bénéfices. Le problème était en partie le résultat de la baisse des ventes de vêtements pour temps chaud en raison du temps plus froid en mai et du début tardif de la rentrée scolaire.
Le graphique journalier pour American Eagle
Refinitiv XENITH
Le graphique quotidien d'American Eagle Outfitters montre une "croix de la mort" qui s'est formée le 20 novembre, lorsque la moyenne mobile simple (SMA) de 50 jours est tombée en dessous de la SMA de 200 jours pour indiquer que des prix plus bas suivraient. L'échec de son sommet de 24, 30 $ en 2019 le 3 mai a été causé par les tarifs chinois et a empêché la formation d'une "croix d'or" lors de la baisse de mai. Les investisseurs auraient pu vendre l'action sur les tests de son SMA de 200 jours entre le 28 mars à 22, 37 $ et le 10 mai à 22, 17 $.
La clôture de 19, 33 $ le 31 décembre a été un apport important à mes analyses propriétaires, ce qui a entraîné un pivot annuel à 19, 19 $. Ce niveau était un aimant entre le 2 janvier et le 5 juin. La clôture du 28 juin de 16, 90 $ était une autre entrée qui a entraîné le pivot semestriel à 16, 96 $. Ces niveaux correspondent aux lignes horizontales indiquées sur le graphique. Les SMA de 50 jours et de 200 jours sont respectivement de 16, 70 $ et 19, 35 $.
Le graphique hebdomadaire pour American Eagle
Refinitiv XENITH
Le graphique hebdomadaire pour American Eagle est neutre, avec un titre inférieur à sa moyenne mobile modifiée de cinq semaines de 16, 63 $ et inférieur à son SMA de 200 semaines, ou "retour à la moyenne", à 17, 56 $, testé pour la dernière fois au cours de la semaine du 2 août. La lecture stochastique lente hebdomadaire 12 x 3 x 3 s'est terminée la semaine dernière à 29, 71, contre 21, 68 le 30 août. La divergence positive est la hausse au-dessus du seuil de survente de 20, 00.
Stratégie de négociation: Achetez des actions d'American Eagle Outfitters en raison de leur faiblesse vers un test du plus bas du 4 septembre de 13, 66 $ et réduisez les avoirs en vigueur à son pivot annuel à 19, 19 $, car le pivot semestriel à 16, 96 $ reste un aimant.
Comment utiliser mes niveaux de valeur et niveaux de risque: Les niveaux de valeur et les niveaux de risque sont basés sur les neuf dernières clôtures hebdomadaires, mensuelles, trimestrielles, semestrielles et annuelles. Le premier ensemble de niveaux était basé sur la clôture du 31 décembre. Le niveau annuel d'origine reste en jeu. Le niveau hebdomadaire change chaque semaine. Le niveau mensuel change à la fin de chaque mois, le plus récemment le 30 août. Le niveau trimestriel a été modifié à la fin de juin.
Ma théorie est que neuf années de volatilité entre les clôtures sont suffisantes pour supposer que tous les événements haussiers ou baissiers possibles pour l'action sont pris en compte. Pour capturer la volatilité du cours des actions, les investisseurs devraient acheter des actions en faiblesse à un niveau de valeur et réduire les avoirs en vigueur pour un niveau risqué. Un pivot est un niveau de valeur ou un niveau risqué qui a été violé dans son horizon temporel. Les pivots agissent comme des aimants qui ont une forte probabilité d'être testés à nouveau avant l'expiration de leur horizon temporel.
