Un gain de 35, 7% en 2018 pour les actions de Microsoft Corporation (MSFT) raconte une activité de trading haussière inhabituelle accompagnant le déménagement. En fait, Microsoft est un nom courant pour Mapsignals, et j'ai même suggéré le stock comme une opportunité d'achat dans un article en mars. Depuis que j'ai écrit cet article le 27 mars 2018, l'action Microsoft a gagné environ 30%. Le signal qui m'a alors alerté sur Microsoft se produit maintenant… une activité de trading inhabituelle.
Ce n'est pas un choc que le cloud, le SaaS, les médias sociaux et les jeux aient connu une croissance rapide à l'échelle mondiale. Ces zones ont une grande empreinte avec Microsoft, mais même avec une image fondamentale formidable (je reviendrai sur cela plus tard), le vrai discours sur la trajectoire à court terme du stock réside dans son activité de trading. À de nombreux moments en 2018, les actions Microsoft ont augmenté de prix parallèlement à une augmentation de volume. Cela peut indiquer que l'argent intelligent accumule des actions. L'essentiel ici est que la manière dont une opération sur actions peut souvent vous alerter sur le tableau fondamental prospectif plus que de simplement regarder les données financières d'une entreprise seule.
Pour Mapsignals, l'indicateur le plus fort d'une dynamique positive des prix est obtenu en mesurant les achats institutionnels potentiels des actions. En 2018, Microsoft a enregistré 20 de ces signaux rares (voir graphique). Nous aimons voir une activité haussière continue des actions aux côtés de solides fondamentaux à terme, car cela indique que la demande pour le titre devrait augmenter au fil du temps.
Dans le graphique ci-dessous, l'action Microsoft a récemment atteint de nouveaux sommets sur 52 semaines. Les actions sont clairement en demande et devraient continuer à augmenter à long terme:
L'objectif de Mapsignals est d'identifier aujourd'hui les meilleurs stocks de demain. Nous recherchons essentiellement des sociétés aberrantes avec des fondamentaux sains accompagnés d'une activité commerciale institutionnelle hors normes et inhabituelle. En étudiant ces données, nous pouvons faire une estimation éclairée des institutions boursières qui trafiquent et marier ces informations avec des sociétés fondamentalement saines. Nous voulons les chances de notre côté lorsque nous recherchons des actions de la plus haute qualité.
Lorsque nous décidons du candidat le plus fort pour une croissance à long terme, nous considérons de nombreux domaines techniques importants pour le succès. Certains de ces facteurs pour Microsoft sont les suivants:
- Surperformance depuis le début de l'année (YTD) par rapport au marché: + 25, 8% par rapport à la surperformance YDR de SPDR S&P 500 (SPY) par rapport au secteur: + 17, 59% par rapport à Technology Select Sector SPDR ETF (XLK) Signaux de trading inhabituels haussiers
Juste pour vous montrer graphiquement à quoi ressemble notre signal d'activité de trading inhabituel, jetez un œil à tous les signaux d'interface utilisateur que Microsoft Stock a émis au cours de la dernière année:
Maintenant, nous allons plus loin et notons les meilleurs titres montrant cette activité. Ci-dessous, vous pouvez voir les temps historiques où les actions Microsoft ont fait des signaux d'achat pour Mapsignals depuis 2013. Ce sont les signaux les mieux notés dans notre univers boursier (zones grises = backtest):
En plus d'une grande image technique, il faut aussi regarder sous le capot pour voir si l'image fondamentale soutient un investissement à long terme. Comme vous pouvez le voir, Microsoft a de solides taux de croissance des revenus et des BPA:
- Taux de croissance des revenus en glissement annuel au quatrième trimestre: + 17% Taux de croissance des revenus d'exploitation en glissement annuel au quatrième trimestre: + 35% Taux de croissance des revenus du cloud commercial au quatrième trimestre: + 53%
Microsoft vérifie la solidité des caractéristiques techniques et des fondamentaux tout en affichant une dynamique institutionnelle haussière en 2018. Nous pensons que le niveau actuel des actions est en position de poursuite de la hausse. Tout cela indique une nouvelle action haussière à long terme pour l'action.
The Bottom Line
Les actions Microsoft représentent une opportunité d'achat potentielle pour l'investisseur à long terme. Étant donné la solide croissance des revenus, la croissance des bénéfices et les multiples signaux d'accumulation inhabituels, ce titre pourrait valoir une place dans un portefeuille axé sur la croissance.
