Un retracement de Fibonacci est un outil populaire parmi les traders techniques. Il est basé sur les chiffres clés identifiés par le mathématicien Leonardo Fibonacci au XIIIe siècle. La séquence de nombres de Fibonacci n'est pas aussi importante que les relations mathématiques, exprimées sous forme de rapports, entre les nombres de la série.
En analyse technique, un retracement de Fibonacci est créé en prenant deux points extrêmes (généralement un pic et un creux majeurs) sur un graphique boursier et en divisant la distance verticale par les ratios clés de Fibonacci de 23, 6%, 38, 2%, 50%, 61, 8% et 100%. Une fois ces niveaux identifiés, des lignes horizontales sont tracées et utilisées pour identifier les niveaux de support et de résistance possibles.
Points clés à retenir
- Un retracement de Fibonacci est un outil populaire que les traders peuvent utiliser pour identifier les niveaux de support et de résistance, et passer des ordres stop-loss ou des prix cibles.Un retracement de Fibonacci est créé en prenant deux points extrêmes sur un graphique boursier et en divisant la distance verticale par la clé Des ratios de Fibonacci de 23, 6%, 38, 2%, 50%, 61, 8% et 100%.Les retracements de Fibonacci souffrent des mêmes inconvénients que les autres outils de trading universels, ils sont donc mieux utilisés en conjonction avec d'autres indicateurs.
Retracement de Fibonacci
Fonctionnement de la séquence de Fibonacci
Avant de comprendre pourquoi ces ratios ont été choisis, passons en revue la série de nombres de Fibonacci.
La séquence de nombres de Fibonacci est la suivante: 0, 1, 1, 2, 3, 5, 8, 13, 21, 34, 55, 89, 144, etc. Chaque terme de cette séquence est simplement la somme des deux précédents termes, et la séquence continue indéfiniment. L'une des caractéristiques remarquables de cette séquence numérique est que chaque nombre est environ 1, 618 fois supérieur au nombre précédent. Cette relation commune entre chaque nombre de la série est le fondement des ratios communs utilisés dans les études de retracement.
Le ratio clé de Fibonacci de 61, 8% est obtenu en divisant un nombre de la série par le nombre qui le suit. Par exemple, 21 divisé par 34 est égal à 0, 6176 et 55 divisé par 89 est égal à 0, 6179.
Le ratio de 38, 2% est obtenu en divisant un nombre dans la série par le nombre qui se trouve à deux endroits à droite. Par exemple, 55 divisé par 144 est égal à 0, 3819.
Le ratio de 23, 6% est trouvé en divisant un nombre dans la série par le nombre qui est trois places à droite. Par exemple, 8 divisé par 34 est égal à 0, 2352.
Retracement de Fibonacci et prédiction des cours boursiers
Pour des raisons qui ne sont pas claires, ces ratios de Fibonacci semblent jouer un rôle important sur le marché boursier, tout comme ils le font dans la nature, et peuvent être utilisés pour déterminer les points critiques qui font inverser le prix d'un actif.
Les retracements de Fibonacci sont les outils de trading de Fibonacci les plus utilisés. Cela est dû en partie à leur relative simplicité et en partie à leur applicabilité à presque tous les instruments de négociation. Ils peuvent être utilisés pour identifier et confirmer les niveaux de support et de résistance, passer des ordres stop-loss ou des prix cibles, et même agir comme mécanisme principal dans une stratégie de trading à contre-tendance.
Les niveaux de retracement de Fibonacci utilisent des lignes horizontales pour indiquer où se trouvent les niveaux de support et de résistance. Chaque niveau est associé à l'un des ratios ou pourcentages ci-dessus, indiquant que le pourcentage correspond à la quantité d'un mouvement antérieur que le prix a retracé. L'orientation de la tendance antérieure devrait se poursuivre une fois que le prix de l'actif sera revenu à l'un des ratios énumérés ci-dessus.
Le graphique suivant illustre comment un retracement de Fibonacci apparaît. La plupart des plateformes de trading modernes contiennent un outil qui dessine automatiquement les lignes horizontales. Remarquez comment le prix change de direction à l'approche des niveaux de support / résistance.
En plus des ratios décrits ci-dessus, de nombreux commerçants aiment également utiliser le niveau de 50%.
Le niveau de retracement de 50% n'est pas vraiment un ratio de Fibonacci, mais les traders l'aiment souvent en raison de la tendance écrasante d'un actif à continuer dans une certaine direction une fois qu'il a terminé un retracement de 50%.
Avantages et inconvénients de Fibonacci Retracement
Malgré la popularité des retracements de Fibonacci, les outils présentent certains inconvénients conceptuels et techniques dont les commerçants doivent être conscients lorsqu'ils les utilisent.
L'utilisation du retracement de Fibonacci est subjective. Différents commerçants peuvent utiliser cet indicateur technique de différentes manières. Les commerçants qui sont rentables en utilisant le retracement de Fibonacci vérifient son efficacité; ceux qui perdent de l'argent disent que ce n'est pas fiable. Certains soutiennent que l'analyse technique est le cas d'une prophétie auto-réalisatrice. Si les commerçants observent et utilisent tous les mêmes niveaux ou les mêmes indicateurs techniques, l'action des prix peut refléter ce fait.
Le principe sous-jacent de tout outil Fibonacci est une anomalie numérique qui n'est fondée sur aucune preuve logique. Les ratios, entiers, séquences et formules dérivés de la séquence de Fibonacci ne sont que le produit d'une irrégularité mathématique. Ce n'est pas intrinsèquement mauvais, mais cela peut être inconfortable pour les commerçants qui veulent comprendre la raison d'être d'une stratégie commerciale.
De plus, une stratégie de retracement de Fibonacci ne peut indiquer que des corrections, des inversions et des rebonds de contre-tendance possibles. Ce système a du mal à confirmer tout autre indicateur et ne fournit pas de signaux forts ou faibles facilement identifiables.
The Bottom Line
Les outils de trading de Fibonacci souffrent des mêmes problèmes que les autres stratégies de trading universelles, telles que la théorie Elliott Wave. Cela dit, de nombreux commerçants trouvent des utilisations pour les retracements de Fibonacci et ont réussi à les utiliser pour placer les transactions dans des tendances de prix plus importantes.
Le retracement de Fibonacci peut devenir encore plus puissant lorsqu'il est utilisé en conjonction avec d'autres indicateurs ou signaux techniques. Le cours d'analyse technique d'Investopedia Academy couvre ces indicateurs ainsi que la manière de transformer les modèles en plans de négociation exploitables.
