Bien que de nombreuses personnes classent tous les investissements comme «sûrs» ou «risqués», les investisseurs expérimentés comprennent qu'il existe plusieurs niveaux et types de risques. Certains risques peuvent être atténués par la diversification, tandis que d'autres ne le peuvent pas. Les investisseurs qui recherchent des rendements élevés doivent être prêts à absorber les risques élevés qui les accompagnent, qui peuvent inclure la perte de leur capital. Dix des types d'investissement les plus risqués disponibles comprennent:
- Options: Les prix des options de marché cotées changent rapidement et souvent de façon imprévisible, et ceux qui vendent des positions non couvertes ou achètent des contrats pour ouvrir leurs positions peuvent gagner ou perdre d'énormes sommes d'argent en très peu de temps. Ce type de trading est préférable de laisser aux professionnels expérimentés. Futures: comme les options, les contrats à terme peuvent être des véhicules à haut risque pour les inexpérimentés et les sans instruction. Ceux qui spéculent sur ce marché s'opposent généralement aux investisseurs institutionnels qui détiennent des positions sous-jacentes sur les contrats qu'ils achètent. De nombreux conseillers financiers vous diront que les options et les contrats à terme peuvent être considérés comme des instruments de jeu (bien qu'il existe également des stratégies sûres et conservatrices qui les utilisent). Forage d'exploration pétrolière et gazière: il n'y a rien de mieux que de le trouver riche en forant un trou qui produit des combustibles fossiles. Il n'y a rien de pire que de dépenser des milliers de dollars pour forer un trou sec qui ne produit rien. Même si ces dépenses sont généralement déductibles, les chances de perte substantielle ou totale dans une entreprise de forage exploratoire sont généralement assez importantes. Partenariats limités: bien que les partenariats cotés en bourse aient tendance à être relativement stables, les petits partenariats privés doivent être considérés avec prudence et scepticisme dans la plupart des cas. Chaque partenaire est responsable de toutes les actions de tous les autres partenaires, il vaut donc mieux être sûr que toutes les personnes impliquées seront disposées et capables de faire leur part avant de signer sur la ligne pointillée. Penny stocks: les actions qui se négocient à moins d'un dollar par action peuvent générer d'énormes profits si vous trouvez la bonne entreprise. La grande majorité d'entre eux vous fournira à la place une volatilité substantielle, une imprévisibilité (car ils évoluent rarement en tandem avec les indices traditionnels) et de grandes pertes si vous ne faites pas attention. Les actions qui se négocient sur OTC Pink ont généralement peu de fonds de roulement et fournissent souvent de fausses informations aux investisseurs et aux régulateurs concernant leur situation financière. Un grand pourcentage de la fraude qui se produit dans le secteur financier se produit dans ce domaine. Investissements alternatifs: les fonds spéculatifs, les œuvres d'art, les objets de collection, les métaux précieux et les droits de redevance dans les baux pétroliers et gaziers peuvent fournir des rendements solides à ceux qui recherchent attentivement chaque possibilité et font leurs devoirs. Ils peuvent également chuter considérablement en valeur ou devenir pratiquement sans valeur dans certains cas, et leurs prix peuvent être déterminés par un marché très capricieux. De nombreux investissements dans cette catégorie peuvent également générer des factures fiscales substantielles, et les investissements alternatifs conçus pour fonctionner comme des abris fiscaux peuvent générer des rendements très faibles. Les offres privées qui n'ont pas été déposées auprès de la SEC ne doivent pas non plus respecter les mêmes critères réglementaires que les titres cotés en bourse, et ceux qui sont contactés avec ces investissements doivent faire preuve d'une diligence raisonnable substantielle à leur sujet. Obligations indésirables: les entreprises qui ont été initialement notées ou rétrogradées à un niveau inférieur à investment grade doivent payer des taux d'intérêt plus élevés que leurs cousins plus stables afin d'attirer les investisseurs. Cependant, leur relative instabilité signifie également qu'il y a de plus grandes chances qu'ils manquent à leurs obligations, ce qui peut se traduire par une cessation temporaire de revenu dans les cas moins graves et une perte partielle ou totale du principal en cas d'insolvabilité totale. FNB à effet de levier: les fonds négociés en bourse qui utilisent un effet de levier sont parmi les instruments les plus volatils sur les marchés aujourd'hui. Ces fonds sont généralement liés à un indice sous-jacent ou à un autre indice de référence et évolueront tangentiellement ou inversement avec lui dans un multiple. Par exemple, un ETF inverse lié au S&P 500 perdra deux fois plus de valeur que l'indice augmente et vice-versa. Certains FNB sont conçus pour se négocier en multiples de trois, quatre, cinq ou même plus par rapport à leurs indices de référence. Marchés émergents et frontières: bien que de nombreuses entreprises qui démarrent dans des régions sous-développées du monde puissent afficher une croissance explosive au cours de leurs premières années, elles sont également vulnérables à de nombreux types de risques, tels que les risques politiques et militaires, ainsi qu'au risque de change lié aux taux de change.. Les investisseurs qui regardent à l'étranger peuvent également avoir à payer pour les taxes et tarifs étrangers. Il peut également être difficile, voire impossible, d'obtenir des informations fiables sur la situation financière de certaines de ces sociétés. IPO: Bien que de nombreuses offres publiques initiales puissent sembler prometteuses, elles échouent souvent à tenir leurs promesses. Le type d'introduction en bourse le plus risqué est celui d'une nouvelle société qui n'a actuellement aucune action en circulation. Les investisseurs n'ont ici aucune donnée historique à analyser et doivent fonder leur décision uniquement sur le modèle commercial projeté et la probabilité de réussite estimée de l'entreprise. Statistiquement parlant, quatre introductions en bourse sur cinq se négocient en dessous de leur prix initial au cours des cinq premières années.
The Bottom Line
Tous les investissements sont soumis à au moins un type de risque, mais certains investissements comportent un degré de risque beaucoup plus élevé que d'autres. Les investissements répertoriés ici peuvent fournir des rendements substantiels dans certains cas. L'argent qui y est investi peut également disparaître rapidement et définitivement chez d'autres. Consultez votre courtier ou votre conseiller financier pour plus d'informations à ce sujet.
