Les fonds négociés en bourse (ETF) versent le dividende complet qui accompagne les actions détenues dans les fonds. Pour ce faire, la plupart des FNB versent des dividendes trimestriellement en détenant tous les dividendes payés par les actions sous-jacentes au cours du trimestre et les versent aux actionnaires au prorata.
Comment les dividendes sont attribués
S'il y a 100 actions d'un FNB en circulation et qu'un investisseur possède 10 actions de ce FNB, il détiendrait le droit de 10% du total des dividendes gagnés par le FNB. Si le FNB était composé de cinq actions sous-jacentes versant des dividendes, le montant total de ces dividendes trimestriels serait placé dans un pool et distribué aux actionnaires de ce FNB par action.
Les FNB versent, au prorata, le montant total d'un dividende provenant des actions détenues dans le FNB.
Si les cinq actions versant des dividendes versaient chacune un dividende trimestriel de 1 $ et que le FNB détenait 10 actions de chaque action versant des dividendes, le total des dividendes gagnés par le FNB serait de 50 $ par trimestre. L'ETF distribuerait ces 50 $ aux propriétaires de l'ETF. L'investisseur qui détenait 10 actions du FNB gagnerait un dividende trimestriel de 5 $, car il possède 10% du FNB et a droit à 10% du total des dividendes gagnés.
Deux types de dividendes qu'un FNB peut verser
Il existe deux types de dividendes qu'un FNB peut verser: les dividendes qualifiés et les non-qualifiés.
- Les dividendes déterminés donnent droit à des gains en capital à long terme et les actions sous-jacentes doivent être détenues plus de 60 jours avant la date de détachement du dividende. Les dividendes non qualifiés sont imposés au taux d'imposition ordinaire de l'investisseur. Le montant total des dividendes non déterminés détenus par un FNB est égal au montant total des dividendes moins le montant total des dividendes traités comme des dividendes déterminés.
Les FNB sont-ils tenus de verser des dividendes?
Les émetteurs de FNB sont tenus de verser les dividendes perçus sur les titres détenus dans leurs fonds. Le produit de ces dividendes peut prendre la forme d'une distribution en espèces ou d'un réinvestissement en actions supplémentaires (fractionnaires) du FNB.
