Qu'est-ce que la réassurance excédentaire en cas de catastrophe?
La réassurance excédentaire en cas de catastrophe protège les assureurs contre les catastrophes de la ruine financière en cas de catastrophe naturelle de grande ampleur.
Comprendre la réassurance excédentaire en cas de catastrophe
La réassurance excédentaire en cas de catastrophe protège les compagnies d'assurance contre les risques financiers liés à des événements catastrophiques de grande ampleur. La taille et l'imprévisibilité des catastrophes obligent les assureurs à assumer d'énormes risques. Bien que les événements catastrophiques se produisent rarement, lorsqu'ils se produisent, ils ont tendance à couvrir de vastes zones géographiques et à causer de grandes quantités de dommages. Lorsqu'un assureur fait face à un grand nombre de réclamations à la fois, les pertes peuvent potentiellement l'amener à restreindre de nouvelles affaires ou à refuser de renouveler les polices existantes, ce qui limite sa capacité de recouvrement.
Les compagnies d'assurance utilisent la réassurance pour transférer une partie de leurs risques à un tiers en échange d'une partie des primes que l'assureur reçoit. Les polices de réassurance se présentent sous plusieurs formes. La réassurance en excédent de perte établit une limite au montant que l'assureur paiera à la suite d'une catastrophe, un peu comme une franchise dans une police d'assurance ordinaire. À condition qu'aucune catastrophe n'ait lieu et que l'assureur dépasse sa limite pendant la durée d'un contrat, le réassureur empoche simplement les primes.
Dans la mesure où la réassurance fournit un filet de sécurité financier aux pertes potentielles d'un assureur, sa présence permet aux assureurs eux-mêmes de souscrire davantage de polices, rendant la couverture plus large et abordable.
Exemple de «réassurance excédentaire en cas de catastrophe»
Les entreprises qui souscrivent des polices de réassurance cèdent leurs primes au réassureur. En cas de réassurance excédentaire en cas de catastrophe, l'assureur échange des primes contre la couverture d'un certain pourcentage de sinistres au-dessus d'un seuil défini. Par exemple, une compagnie d'assurance pourrait fixer un seuil de 1 million de dollars pour une catastrophe naturelle comme un ouragan ou un tremblement de terre. Supposons qu'une catastrophe entraîne 2 millions de dollars de sinistres. Un contrat de réassurance couvrant toutes les réclamations dépassant le seuil débourserait 1 million de dollars. Un contrat de réassurance pour 50% des sinistres au-dessus du seuil paierait 1, 5 million de dollars. Si la réassurance peut couvrir un pourcentage de sinistres supérieur à un seuil, elle ne constitue pas une couverture proportionnelle, ce qui oblige les réassureurs à payer un pourcentage de sinistres en échange de la proportion des primes qui leur est cédée. Pour revenir à notre exemple, une catastrophe qui a entraîné une réclamation de 800 000 $ ne coûterait rien au réassureur.
Notez que, contrairement à d'autres types de réassurance, les polices de réassurance en cas de catastrophe peuvent ne pas avoir de plafond fixe sur le montant que la société de réassurance doit payer en excédent de sinistres, et peuvent donc offrir plus de risques à la baisse à une société de réassurance que d'autres types d'accords.
